Money Flow Index (MFI): Strategi Trading untuk Pemula

Indeks Aliran Uang (MFI) adalah indikator teknis yang membantu pedagang menilai kondisi pasar dengan menganalisis pergerakan harga dan volume perdagangan.

Sering disebut sebagai Indeks Kekuatan Relatif (RSI) tertimbang volume, MFI mengukur kekuatan uang yang mengalir masuk dan keluar dari suatu aset selama periode tertentu.

Tidak seperti indikator momentum lainnya yang hanya berfokus pada harga, MFI mengukur harga dan volume, menjadikannya alat yang lebih komprehensif untuk mengidentifikasi tren, kondisi overbought dan oversold, dan potensi pembalikan. Karakteristik unik ini membuatnya sangat berguna bagi trader pemula dan berpengalaman yang mencari sinyal andal untuk masuk atau keluar dari perdagangan.

Memahami Indeks Aliran Uang (MFI) dan Rumusnya

MFI beroperasi pada skala 0 hingga 100, di mana nilai di atas 80 menunjukkan kondisi jenuh beli, yang menunjukkan bahwa aset mungkin akan mengalami koreksi harga, sementara nilai di bawah 20 menandakan kondisi jenuh jual, yang menunjukkan potensi kenaikan harga. MFI digunakan di pasar saham, valas, dan mata uang kripto, di mana volume memengaruhi pergerakan harga secara kritis.

Perhitungan MFI melibatkan beberapa langkah. Pertama, harga tipikal ditentukan dengan merata-ratakan harga tertinggi, terendah, dan penutupan aset tertentu. Arus uang kemudian dihitung dengan mengalikan harga tipikal ini dengan volume perdagangan. Selanjutnya, arus uang positif dan negatif diperoleh berdasarkan apakah harga tipikal telah meningkat atau menurun dibandingkan dengan periode sebelumnya.

Rasio aliran uang diperoleh dengan membagi total aliran uang positif dengan total aliran uang negatif selama periode tertentu, biasanya 14 hari. Terakhir, MFI dihitung menggunakan rumus. Berikut ini adalah langkah-langkah lengkap penggunaan MFI:

1. Harga Tipikal = (Rendah + Tinggi + Tutup) / 3

2. Aliran Uang Mentah = Volume x Harga Khas

3. Rasio Aliran Uang = Aliran Uang Positif 14 periode / Aliran Uang Negatif 14 periode

4. Indeks Arus Uang (MFI) = 100 – [100 / (1 + Rasio Uang)]

Contoh Penerapan Rumus MFI

Seperti disebutkan di atas, MFI dihitung menggunakan jangka waktu 14 periode, yang merupakan pengaturan yang paling umum digunakan. Asumsikan kita memiliki data berikut untuk saham selama 14 hari:

• Harga Tinggi: 52, 53, 54, 55, 54, 56, 57, 55, 54, 56, 58, 57, 59, 60

• Harga Murah: 50, 51, 52, 53, 52, 54, 55, 53, 52, 54, 56, 55, 57, 58

• Harga Penutupan: 51, 52, 53, 54, 53, 55, 56, 54, 53, 55, 57, 56, 58, 59

• Volume Perdagangan (dalam jutaan): 1,5, 1,8, 2,0, 2,3, 2,1, 2,4, 2,7, 2,5, 2,2, 2,8, 3,0, 2,9, 3,2, 3,5

Pertama, kami menentukan harga tipikal. Dengan menerapkan rumus (Low + High + Close) / 3 untuk hari pertama dengan (50+52+51) / 3, kami akan memperoleh nilai TP sebesar 51 dengan 52,00, 53,00, 54,33, 53,00, 55,00, 56,00, 54,00, 53,00, 55,00, 57,00, 56,00, 58,00, 59,00 sebagai harga berikutnya.

Kemudian, kalikan nilai TP Anda dengan volume yang ditampilkan setiap hari, dan Anda akan mendapatkan 76,50, 93,60, 106,00, 124,96, 111,30, 132,00, 151,20, 135,00, 116,60, 154,00, 171,00, 162,40, 185,60, 206,50 berturut-turut.

Selanjutnya, saatnya menentukan aliran uang. Misalnya, jika TP hari ini lebih besar dari kemarin, tambahkan Raw Money Flow ke Positive Money Flow (PMF). Sebaliknya, jika TP hari ini lebih kecil dari kemarin, tambahkan Raw Money Flow ke Negative Money Flow (NMF). Jika TP hari ini sama dengan TP kemarin, jangan lakukan apa pun. Untuk contoh kita, kita hitung:

• Aliran Uang Positif (PMF):

93,60, 106,00, 124,96, 132,00, 151,20, 154,00, 171,00, 185,60, 206,50

Jumlah PMF = 1324,86

• Aliran Uang Negatif (NMF):

111.30, 135.00, 116.60, 162.40

Jumlah NMF = 525,30

• Rasio Aliran Uang (MFR):

1324.86/525.30

Jumlah MFR == 2,52

Langkah terakhir adalah menghitung MFI menggunakan rumus. Dalam contoh ini, rumusnya akan seperti ini: 100 – [100 / (1 + 2,52)], sehingga jawaban kita adalah 71,59.

Dengan MFI 71,59, aset tersebut mendekati zona jenuh beli (di atas 80), yang mengindikasikan tekanan beli. Jika MFI terus naik dan melewati di atas 80, hal itu dapat mengindikasikan potensi koreksi atau pembalikan harga. Sebaliknya, jika MFI mulai menurun, hal itu dapat mengindikasikan bahwa momentum sedang bergeser, dan para pedagang dapat mencari peluang jual.

Strategi Perdagangan Terbaik untuk Pemula dengan MFI

Bagi pemula, strategi perdagangan langsung menggunakan MFI melibatkan identifikasi kondisi overbought dan oversold yang ekstrem dan menggabungkannya dengan indikator teknis lainnya. Langkah pertama dalam strategi ini adalah memantau MFI untuk pembacaan di atas 80 atau di bawah 20, yang menandakan potensi pembalikan. Setelah pembacaan ekstrem terdeteksi, pedagang harus mencari konfirmasi dari indikator lain seperti moving average, pola candlestick, atau trendline.

Untuk perdagangan beli, jika MFI turun di bawah 20 dan mulai naik sementara harga mencapai level support atau membentuk pola candlestick bullish, ini mungkin menunjukkan titik masuk yang baik. Trader dapat memasuki posisi long dengan stop-loss ditempatkan di bawah level terendah terkini untuk melindungi dari risiko penurunan lebih lanjut.

Untuk perdagangan jual, jika MFI naik di atas 80 dan mulai berbalik turun sementara harga mendekati level resistensi atau membentuk pola candlestick bearish, ini mungkin menunjukkan peluang jual. Trader dapat memasuki posisi short dengan stop-loss di atas level tertinggi terkini dan bertujuan untuk mengambil untung ketika MFI turun ke level 50, yang menunjukkan melemahnya momentum bullish.

Kesalahan Umum yang Harus Dihindari Saat Menggunakan LKM

Meskipun MFI merupakan alat yang ampuh, para pedagang harus mengetahui perangkap umum yang dapat menyebabkan keputusan perdagangan yang tidak akurat. Salah satu kesalahan terbesar yang dilakukan pemula adalah mengandalkan MFI semata-mata tanpa mempertimbangkan aspek lain dari analisis teknis. Meskipun MFI memberikan wawasan berharga tentang aliran uang dan momentum, menggunakannya secara terpisah dapat menyebabkan sinyal yang salah.

Kesalahan lainnya adalah salah menafsirkan kondisi jenuh beli dan jenuh jual sebagai sinyal pembalikan langsung. Hanya karena MFI mencapai 80 atau 20 tidak menjamin bahwa harga akan segera berbalik. Di pasar dengan tren yang kuat, aset dapat tetap jenuh beli atau jenuh jual untuk waktu yang lama sebelum berubah arah.

Dengan demikian, pedagang harus mencari konfirmasi dari aksi harga dan indikator lain seperti RSI, rata-rata pergerakan, dan analisis volume sebelum mengeksekusi perdagangan berdasarkan pembacaan MFI ekstrem.

Kesimpulan

Jika semua hal dipertimbangkan, Indeks Aliran Uang merupakan alat yang berharga bagi pemula yang ingin meningkatkan strategi perdagangan mereka dengan menggabungkan analisis volume ke dalam pendekatan teknis mereka.

Dengan mengidentifikasi kondisi jenuh beli dan jenuh jual, menemukan divergensi, dan mengonfirmasi level dukungan dan resistensi, mereka dapat mengembangkan pendekatan terstruktur untuk berdagang dengan keyakinan lebih besar dan akhirnya mencapai keberhasilan jangka panjang di pasar keuangan.

Penafian: Materi ini hanya untuk tujuan informasi umum dan tidak dimaksudkan sebagai (dan tidak boleh dianggap sebagai) nasihat keuangan, investasi, atau nasihat lain yang dapat diandalkan. Tidak ada pendapat yang diberikan dalam materi ini yang merupakan rekomendasi oleh EBC atau penulis bahwa investasi, sekuritas, transaksi, atau strategi investasi tertentu cocok untuk orang tertentu.