Nguyên nhân và cách ứng phó với lạm phát

Mọi người luôn nói về quản lý tiền bạc, điều mà bạn có thể nghĩ là không hài lòng với sự giàu có của chính mình và muốn làm cho nó tốt hơn. Nhưng sự thật đó không gì khác hơn là một cách để tránh sự mất giá của của cải trong tay. Gốc rễ của vấn đề là lạm phát. Người ta biết điều đó, lo lắng về nó nhưng không nhất thiết biết nguyên nhân tại sao nó xuất hiện. Bây giờ chúng ta hãy khám phá nguyên nhân gây ra lạm phát và cách giải quyết nó. Chúng tôi hy vọng rằng trong khi hiểu nó, chúng tôi cũng sẽ có thể tìm ra cách phù hợp để giải quyết nó.

lạm phát là gì

Trên thực tế, nó đề cập đến sự gia tăng chung của mức giá chung trong một khoảng thời gian nhất định, dẫn đến sức mua của cùng một số tiền giảm. Khi lạm phát tượng trưng cho tiền tệ đang lưu thông và lạm phát tượng trưng cho sự gia tăng về số lượng, sự kết hợp này có nghĩa là sự gia tăng về số lượng tiền. Nó phản ánh sự mất giá của tiền, tức là nó mất đi một phần giá trị xét về mặt sức mua. Nói theo cách nói thông thường hơn thì có nghĩa là tiền ngày càng trở nên ít giá trị hơn.

Nghĩa là, lạm phát khiến cho người ta mua ít hàng hóa và dịch vụ hơn với cùng một lượng tiền. Mọi người cần phải trả nhiều tiền hơn cho cùng một loại hàng hóa vì giá của hàng hóa đó đã tăng lên. Đó cũng là tình trạng cung tiền vượt quá cầu thực tế, dẫn đến đồng tiền mất giá và tăng giá.

Có một công thức đặc biệt trong kinh tế học gọi là MV bằng PT. m là tổng lượng tiền, v là tốc độ lưu thông tiền, p là mức giá, và t là tổng trao đổi, là tổng sản lượng trong nền kinh tế.

Nói một cách điển hình, nhà nước bắt đầu in thêm tiền, tổng lượng tiền m tăng và tốc độ lưu thông tiền v tăng. Để điều khiển dấu bằng, mức giá p và tổng sản lượng t ở phía bên phải tăng lên. Hiểu đơn giản là nước dâng lên nhưng mối quan hệ giữa lạm phát và tăng giá cũng vậy.

Một thước đo lạm phát phổ biến là Chỉ số giá tiêu dùng (CPI), là thước đo xu hướng giá của hàng hóa và dịch vụ mà chúng ta thường sử dụng, phản ánh tổng chi phí mà người tiêu dùng phải trả. CPI là sự phản ánh toàn bộ giá nhà ở của xã hội tiêu dùng, và tốc độ tăng trưởng của nó cũng được hầu hết mọi người coi một cách trực tiếp và đơn giản là tỷ lệ lạm phát.

Nó cũng có nhiều loại khác nhau, bao gồm lạm phát vừa phải, siêu lạm phát và giảm phát. Nói chung, lạm phát vừa phải được coi là giúp thúc đẩy tăng trưởng kinh tế, nhưng lạm phát quá mức có thể dẫn đến bất ổn.

Và các loại lạm phát khác nhau có thể có nguyên nhân và ảnh hưởng khác nhau. Nguyên nhân có thể rất đa dạng, bao gồm nhu cầu quá nóng, chi phí đẩy và cung tiền tăng. Nhu cầu quá nóng có thể là do tăng trưởng kinh tế nhanh chóng và nguồn cung không có khả năng theo kịp nhu cầu. Chi phí đẩy có thể là do chi phí sản xuất tăng lên mà doanh nghiệp chuyển sang người tiêu dùng.

Và những tác động này có phạm vi sâu rộng, với nhiều ý nghĩa không chỉ đối với các cá nhân, doanh nghiệp mà còn đối với các chính phủ. Các tác động cụ thể là sự suy giảm sức mua, thay đổi lãi suất, quyết định đầu tư và kế hoạch tài chính. Chúng cũng có thể dẫn đến sự phân phối lại của cải, ảnh hưởng đến các bộ phận dân cư khác nhau ở các mức độ khác nhau.

Đối với người tiêu dùng, sức mua giảm có thể dẫn đến chi phí sinh hoạt tăng. Đối với các doanh nghiệp, chi phí có thể tăng cao vì họ có thể phải trả lương và chi phí nguyên vật liệu cao hơn. Đối với Chính phủ, một khi lạm phát tiến tới một vòng luẩn quẩn, nó sẽ khiến toàn bộ hệ thống kinh tế sụp đổ.

Do đó, chính phủ và Ngân hàng Trung ương có thể thực hiện nhiều biện pháp để đối phó, bao gồm thắt chặt chính sách tiền tệ, điều chỉnh chính sách tài khóa và các biện pháp quản lý. Ngân hàng trung ương của nhiều quốc gia đã đặt ra tỷ lệ lạm phát mục tiêu và áp dụng chính sách tiền tệ để duy trì mức ổn định. Khi mức lạm phát quá cao hoặc quá thấp, các ngân hàng trung ương sẽ điều chỉnh lãi suất và các công cụ chính sách tiền tệ khác để đạt được mức mục tiêu.

Lạm phát là một khái niệm quan trọng trong kinh tế học, có ý nghĩa sâu rộng đối với đời sống của các cá nhân và xã hội. Vì vậy, các nhà kinh tế và hoạch định chính sách thường theo dõi chặt chẽ xu hướng của nó và đưa ra những chính sách phù hợp để duy trì sự cân bằng của nền kinh tế.

nguyên nhân gây ra lạm phát

Khi lượng tiền lưu thông trong nền kinh tế vượt quá quy mô của nền kinh tế, quá nhiều tiền sẽ đuổi theo quá ít hàng hóa và giá cả sẽ tăng lên một cách tự nhiên. Nguyên nhân của điều này thường liên quan đến các yếu tố như cung và cầu, áp lực chi phí, cung tiền và kỳ vọng.

Điều này có nghĩa là khi nền kinh tế bùng nổ quá mức và cầu vượt quá cung, điều đó có thể dẫn đến giá cao hơn. Nhu cầu cao có thể thúc đẩy các công ty tăng giá vì người tiêu dùng sẵn sàng trả giá cao hơn để có được hàng hóa và dịch vụ mà họ cần. Nói một cách đơn giản, đây là lạm phát do cầu kéo. Khi tổng cầu vượt quá khả năng sản xuất tổng sản lượng của nền kinh tế, lạm phát là kết quả của việc dư thừa cầu đẩy các doanh nghiệp tăng giá.

Ví dụ, các chính phủ kích thích nền kinh tế và tăng chi tiêu, khiến người tiêu dùng và doanh nghiệp tăng sức mua và thúc đẩy tổng cầu. Điều này xảy ra sau cuộc khủng hoảng tài chính, khi một số quốc gia áp dụng các biện pháp kích thích tài chính quy mô lớn, tăng đầu tư cơ sở hạ tầng và chi tiêu phúc lợi xã hội, thúc đẩy tổng cầu.

Lạm phát chi phí đẩy là do chi phí sản xuất tăng, bao gồm tăng chi phí nguyên vật liệu, chi phí lao động và chi phí năng lượng. Khi chi phí sản xuất tăng lên, các công ty có thể chọn chuyển những chi phí này sang người tiêu dùng, dẫn đến giá hàng hóa và dịch vụ cao hơn.

Chi phí sản xuất tăng như nguyên liệu thô, lao động và năng lượng thúc đẩy các doanh nghiệp tăng giá sản phẩm. Ví dụ, sự gia tăng giá dầu thô trong những năm gần đây đã dẫn đến sự gia tăng chi phí năng lượng. Các doanh nghiệp phải tăng chi phí sản xuất để duy trì lợi nhuận, giá cả hàng hóa tăng cao làm dấy lên lo ngại lạm phát.

Trường hợp này cũng xảy ra nếu lương tăng nhanh hơn tốc độ tăng năng suất và các doanh nghiệp tăng giá sản phẩm để trả lương cao hơn. Các yếu tố như chiến tranh, thiên tai cũng có thể đẩy giá cả lên cao; ví dụ, ở Nga, giá hàng nhập khẩu đã tăng 30% do chiến tranh. Thêm vào đó là thực tế là nhiều sản phẩm công nghệ cao không thể nhập khẩu do lệnh trừng phạt của phương Tây và nguồn cung sụt giảm nghiêm trọng. Nguồn cung giảm và giá tăng gây ra lạm phát do chi phí đẩy.

Cung tiền tăng cũng là nguyên nhân chính gây ra lạm phát. Khi nguồn cung hàng hóa và dịch vụ tương đối ổn định và nguồn cung tiền dồi dào. Giá cả sẽ tự nhiên tăng lên và lạm phát sẽ xảy ra. Điều này chủ yếu là do chính phủ hoặc ngân hàng trung ương in tiền quá mức hoặc việc thực hiện chính sách tiền tệ lỏng lẻo. Ví dụ, việc chính phủ của một quốc gia phát hành tiền quá mức trong thời kỳ khủng hoảng đã dẫn đến lạm phát, đồng tiền trên thị trường mất giá nhanh chóng và giá cả tăng vọt.

Một lý do quan trọng khác là kỳ vọng quá nhiều cũng có thể dẫn đến lạm phát. Nếu mọi người mong đợi lạm phát sẽ đến, họ có thể hành động tương ứng. Ví dụ, họ có thể tự mình tăng mức tiêu dùng hoặc thậm chí có thể muốn chi tiêu quá mức và tích trữ nhiều thứ vì sau đó chúng có thể đắt hơn.

Nếu mọi người trong nền kinh tế đều nghĩ như vậy thì tiền sẽ nằm trong tay mọi người trong một khoảng thời gian ngắn hơn, điều này thực sự làm tăng tốc độ lưu thông tiền. Và khi tốc độ của tiền tăng thì lượng tiền trong lưu thông tăng lên trong khi tổng lượng tiền vẫn giữ nguyên. Cứ thế chu kỳ cứ tiếp diễn; ngay cả khi ngân hàng trung ương không in một xu nào, lạm phát sẽ tự xảy ra.

Ngoài ra còn có một thực tế là khi một đồng tiền mất giá, giá hàng hóa nhập khẩu tăng lên cũng có thể gây ra lạm phát. Điều này là do sức mua của đồng tiền quốc gia giảm so với các loại tiền tệ khác. Ngoài ra còn có một số trường hợp lạm phát do các yếu tố quốc tế gây ra, chẳng hạn như biến động giá nguyên liệu thô, biến động tỷ giá và các sự kiện địa chính trị, là những yếu tố bên ngoài có thể ảnh hưởng trực tiếp hoặc gián tiếp đến mức giá của một quốc gia.

Nhiều nguyên nhân này thường đan xen với nhau và lạm phát trong nền kinh tế có thể bị ảnh hưởng bởi một số yếu tố cùng một lúc. Chính phủ và ngân hàng trung ương cần tính đến các yếu tố khác nhau khi xử lý lạm phát và áp dụng các chính sách tài chính và tiền tệ phù hợp để duy trì sự ổn định lạm phát. Điều quan trọng cần lưu ý là tác động của lạm phát thay đổi theo từng quốc gia, vùng này và vùng khác và theo từng thời kỳ.

Hậu quả của lạm phát là gì?

Lạm phát có thể dẫn đến một loạt các hậu quả kinh tế và xã hội, mức độ nghiêm trọng và tính chất của chúng phụ thuộc vào mức độ lạm phát và hoàn cảnh cụ thể của nền kinh tế.

Nó có thể dẫn đến giảm sức mua của cùng một số tiền, khiến mọi người phải trả nhiều tiền hơn cho cùng một lượng hàng hóa và dịch vụ. Điều này có thể ảnh hưởng đến mức sống của cá nhân và gia đình, đặc biệt đối với những người có thu nhập cố định hoặc thấp.

Khi ngày càng có nhiều loại tiền tệ xuất hiện trên thế giới này, nó khiến bản thân đồng tiền đó ngày càng mất giá trị. Giả sử ban đầu một tô mì bò có giá 50 USD. và bạn có 100$ trong tay để ăn hai bát. Bây giờ, vì giá tăng, mì bò đã trở thành tô 100 nhân dân tệ. Hiện nay,? trong tay 100 tệ chỉ đủ ăn một bát. Việc bạn mất đi một tô mì bò là bằng chứng rõ nhất về việc tiền mặt mất giá, cũng có thể coi là sức mua giảm sút.

Tỷ lệ lạm phát cao có thể dẫn đến sự không chắc chắn gia tăng vì mọi người khó dự đoán mức giá trong tương lai. Điều này có thể ảnh hưởng đến quyết định đầu tư của các công ty, khiến họ phải trì hoãn đầu tư hoặc điều chỉnh chiến lược kinh doanh. Để kiềm chế lạm phát, các ngân hàng trung ương có thể áp dụng chính sách tiền tệ thắt chặt và tăng lãi suất. Điều này sẽ làm tăng chi phí đi vay và ảnh hưởng đến hoạt động cho vay, đầu tư của các doanh nghiệp và cá nhân.

Lạm phát có thể có tác động đặc biệt lớn đến những người dựa vào thu nhập cố định. Điều này là do thu nhập của họ thường không tăng theo mức độ lạm phát hoặc không tăng cùng mức với lạm phát. Thu nhập tăng không theo kịp tốc độ tăng giá và họ trở nên nghèo hơn khi so sánh.

Giả sử thu nhập hàng tháng là 30.000 USD. và năm nay ông chủ điều chỉnh mức lương lên 31.500 USD. nhìn vào sự gia tăng thu nhập. Kết quả là, khi bạn mua bữa tối, bạn thấy rằng mì mè đã tăng từ 40 USD lên 50 USD một tô, tức là tăng 25% nhưng lương của bạn chỉ tăng 5%. Việc tăng lương là vô ích khi giá cả đang tăng do lạm phát.

Và điều này vẫn đề cập đến những người có thu nhập đã tăng lên. Nếu thu nhập của họ không tăng lên thì điều đó chẳng khác gì việc xã hội trá hình cắt giảm lương. Thu nhập càng cố định và không thay đổi thì tốc độ tăng trưởng càng ít và sẽ càng bị tổn hại nhiều hơn bởi lạm phát. Điều này sẽ dẫn đến sự gia tăng khoảng cách giữa người giàu và người nghèo, vì những người sở hữu tài sản có nhiều khả năng bảo toàn giá trị của họ trước lạm phát.

Lạm phát có thể dẫn đến giá tài sản cao hơn, bao gồm cả thị trường bất động sản và Chứng khoán. Điều này có thể khiến các nhà đầu tư sẵn sàng đầu tư tiền của họ vào tài sản thực như một biện pháp phòng ngừa lạm phát. Nếu lạm phát cao hơn các nước khác, đồng tiền nước đó có thể mất giá, khiến hàng xuất khẩu trở nên đắt đỏ hơn, làm giảm khả năng cạnh tranh của nước đó trên thị trường quốc tế.

Hầu hết mọi người đều giữ tiền tiết kiệm trong tay và những người như vậy sẽ bị ảnh hưởng rất lớn một khi lạm phát xảy ra. Bởi vì tiền của thế giới sẽ chỉ tăng lên chứ không giảm đi, việc nắm giữ tiền mặt giống như cầm một cây kem trong tay sẽ dần tan chảy theo thời gian. Lạm phát giống như mặt trời; trời càng nóng thì kem sẽ tan chảy càng nhanh. Vì vậy, việc xác định lượng tiền mặt nên giữ trong tay là một vấn đề nan giải mà mọi nhà đầu tư cần hết sức chú ý.

Nhìn chung, hậu quả của lạm phát phụ thuộc vào một số yếu tố và có thể có tác động ở cả cấp độ kinh tế vĩ mô và cấp độ cá nhân. Vậy phản ứng thông thường của chính phủ và ngân hàng trung ương là gì để đảm bảo tăng trưởng kinh tế cân bằng và bền vững?

Làm thế nào để đáp ứng

Lạm phát thường được chính phủ hoặc ngân hàng trung ương xử lý, thường thông qua sự kết hợp của các chính sách tiền tệ, tài chính và cơ cấu. Ví dụ, các ngân hàng trung ương có thể thắt chặt nguồn cung tiền bằng cách tăng lãi suất. Lãi suất cao hơn thường làm giảm việc vay và chi tiêu, do đó làm giảm nhu cầu quá nóng và có tác dụng giảm lạm phát.

Chính phủ có thể thực hiện các biện pháp tài chính để kiềm chế lạm phát. Điều này có thể bao gồm giảm chi tiêu của chính phủ, tăng thuế hoặc một số cải cách cơ cấu tài chính để cân bằng tài chính. Nhu cầu vay vốn của khu vực tư nhân có thể giảm bằng cách tăng lãi suất trái phiếu chính phủ để thu hút các nhà đầu tư. Điều này giúp giảm tiêu dùng và đầu tư, từ đó làm chậm lạm phát.

Bằng cách cải thiện quy định thị trường và tăng cường cạnh tranh trên thị trường, chính phủ có thể giảm khả năng các công ty lạm dụng vị trí thống lĩnh thị trường của mình, điều này có thể giúp hạn chế tăng giá. Bằng cách thực hiện chính sách tăng giá trị đồng tiền, có thể làm giảm giá hàng hóa nhập khẩu, từ đó kiềm chế lạm phát.

Bằng cách đầu tư vào đổi mới công nghệ, giáo dục và đào tạo, năng suất có thể tăng lên, từ đó làm giảm bớt các yếu tố chi phí gây ra lạm phát. Đảm bảo rằng các cuộc đàm phán về lương phù hợp với tăng trưởng năng suất để tránh tăng chi phí lao động quá mức. Trong một số trường hợp, chính phủ có thể áp dụng các biện pháp kiểm soát giá để hạn chế việc tăng giá đối với một số hàng hóa và dịch vụ. Tuy nhiên, đây thường được coi là một công cụ ngắn hạn và không bền vững.

Những cách mà các cá nhân có thể đối phó trong thời kỳ lạm phát là gì? Lựa chọn đầu tiên là tăng thu nhập. Ví dụ, nỗ lực cải thiện kỹ năng và sự nghiệp của một người để tăng thu nhập. Trong môi trường lạm phát, việc có mức thu nhập cao hơn có thể giúp bạn đối phó với chi phí sinh hoạt ngày càng tăng. Đồng thời, bạn có thể lập ngân sách, kế hoạch chi tiêu hợp lý và thông minh trong việc chi tiêu để tránh những khoản chi không cần thiết nhằm giữ cho tài chính của mình luôn ổn định.

Tùy chọn tiếp theo là bảo vệ tài sản của bạn. Điều này có thể được chia thành hai lĩnh vực: tiết kiệm và đầu tư. Để tiết kiệm, bạn có thể bỏ tiền vào các khoản có rủi ro thấp với lợi nhuận ổn định, chẳng hạn như tiền gửi cố định và trái phiếu. Người ta cũng có thể sở hữu các tài sản vật chất như bất động sản, vàng hoặc các kim loại quý khác, những tài sản này thường giữ nguyên hoặc tăng giá trị trong thời kỳ lạm phát và có thể hoạt động như một hàng rào chống lại lạm phát.

Đầu tư có thể được thực hiện vào các tài sản có khả năng bảo toàn giá trị trong thời kỳ lạm phát, chẳng hạn như một số lĩnh vực cổ phiếu (ví dụ: nguyên liệu thô, năng lượng), trái phiếu hoặc một số hàng hóa. Và hãy xem xét đa dạng hóa khoản đầu tư của bạn vào các loại tài sản khác nhau, chẳng hạn như cổ phiếu, trái phiếu, tài sản và hàng hóa. Đa dạng hóa làm giảm rủi ro và giúp bảo vệ khỏi tác động của lạm phát đối với các tài sản cụ thể.

Cũng cần hiểu sâu hơn về tác động của lạm phát đối với nền kinh tế và tài chính cá nhân, đồng thời duy trì sự nhạy cảm với thị trường tài chính và xu hướng kinh tế để đưa ra quyết định đầu tư và tài chính tốt hơn. Và dự đoán trước, hãy điều chỉnh danh mục đầu tư để phù hợp hơn với môi trường lạm phát. Ví dụ: tăng tỷ trọng tài sản nhạy cảm với lạm phát, chẳng hạn như cổ phiếu và giảm tỷ trọng trái phiếu.

Tuyên bố từ chối trách nhiệm: Tài liệu này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin chung và không nhằm mục đích (và không nên được coi là) lời khuyên về tài chính, đầu tư hoặc tư vấn khác mà bạn nên tin cậy. Không có quan điểm nào được đưa ra trong tài liệu cấu thành khuyến nghị của EBC hoặc tác giả rằng bất kỳ chiến lược đầu tư, bảo mật, giao dịch hoặc đầu tư cụ thể nào đều phù hợp với bất kỳ người cụ thể nào.