สาระการลงทุน: ตัวชี้วัดความสามารถในการทำกำไร

การซื้อหุ้นเปรียบเสมือนการซื้อบริษัท ดังนั้นคุณต้องการลงทุนในการซื้อหุ้นก็ต้องดูที่ความสามารถในการทำกำไรของบริษัทนั้นด้วย สรุปง่ายๆก็คือ เราสามารถเลือกความสามารถในการทำกำไรที่ดีของหุ้นบริษัทเพื่อติดตามผลกำไรได้ ดังนั้น ในฐานะนักลงทุน นักลงทุนจำเป็นต้องรู้จักและคุ้นเคยกับตัวชี้วัดความสามารถในการทำกำไรเพื่อเป็นตัวช่วยในการตัดสินใจซื้อขายหุ้นอย่างมั่นคง

ตัวบ่งชี้ผลกำไรสะท้อนอะไร?

ตัวชี้วัดความสามารถในการทำกำไรใช้เพื่อประเมินความสามารถในการทำกำไรของบริษัทหรือพอร์ตการลงทุน สิ่งเหล่านี้สะท้อนให้เห็นถึงความสามารถในการทำกำไรของสถาบันการเงินหรือพอร์ตการลงทุนและช่วยให้นักวิเคราะห์นักลงทุนและผู้บริหารของ บริษัท ประเมินความสามารถของนิติบุคคลในการสร้างผลกำไรในช่วงเวลาหนึ่ง พวกเขาให้ข้อมูลเกี่ยวกับความสามารถของสถาบันการเงินหรือพอร์ตโฟลิโอในการทำกำไรในช่วงเวลาหนึ่ง

ตัวอย่างเช่น พวกเขาสามารถช่วยประเมินภาวะเศรษฐกิจของสถาบันการเงินหรือพอร์ตการลงทุนได้ หากค่าเป็นบวกแสดงว่าสถาบันการเงินหรือพอร์ตการลงทุนมีกำไรในบางช่วงเวลา ขณะที่ติดลบแสดงว่าขาดทุน ซึ่งจะช่วยตรวจสอบว่าสถาบันการเงินหรือพอร์ตการลงทุนมีกำไรและระดับกำไรหรือไม่

พวกเขายังเป็นพื้นฐานสําคัญในการประเมินสุขภาพทางการเงินของสถาบันการเงินหรือพอร์ตการลงทุน ความสามารถในการทำกำไรที่ดีหมายความว่าสถาบันการเงินหรือพอร์ตการลงทุนมีเงินเพียงพอที่จะจ่ายค่าธรรมเนียมชำระหนี้และสร้างมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้น

พวกเขาสามารถช่วยวิเคราะห์ระดับความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับสถาบันการเงินหรือพอร์ตการลงทุน ความสามารถในการทำกำไรที่ลดลงอาจหมายถึงระดับความเสี่ยงที่สูงขึ้นเนื่องจากสถาบันการเงินหรือพอร์ตการลงทุนอาจชำระค่าธรรมเนียมและหนี้สินได้ยากขึ้น

ทำให้นักลงทุนสามารถเปรียบเทียบสถาบันการเงินหรือพอร์ตการลงทุนที่แตกต่างกัน ซึ่งจะช่วยให้นักลงทุนสามารถระบุได้ว่าสถาบันการเงินหรือพอร์ตโฟลิโอใดบ้างที่สามารถทำกำไรได้ดีกว่า ทำให้สามารถตัดสินใจลงทุนได้อย่างชาญฉลาดมากขึ้น

สถาบันการเงินหรือพอร์ตโฟลิโอสามารถใช้พวกเขาเป็นแนวทางในการตัดสินใจเชิงกลยุทธ์ของพวกเขา ตัวอย่างเช่น หากกำไรต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ พวกเขาอาจต้องมีมาตรการเพื่อเพิ่มความสามารถในการทํากําไร เช่น ลดต้นทุน เพิ่มยอดขาย หรือประเมินพอร์ตการลงทุนใหม่

ตัวบ่งชี้ความสามารถในการทำกำไรมี 3 ประเภท

ความสามารถในการทำกำไรเป็นส่วนสำคัญของผลประกอบการทางการเงินของ บริษัท ซึ่งสะท้อนถึงความสามารถในการสร้างกำไรและสุขภาพทางการเงินของ บริษัท ตัวบ่งชี้ความสามารถในการทำกำไรมักจะแบ่งออกเป็นสามประเภทหลัก:

1. ตัวบ่งชี้กำไรขั้นต้น : รวมถึงอัตรากำไรขั้นต้นและกำไรขั้นต้น อัตรากำไรขั้นต้นสะท้อนถึงความสามารถในการทำกำไรจากการขายสินค้าหรือบริการหลังหักต้นทุนโดยตรงที่เกี่ยวข้องกับการผลิตหรือการจัดหา กำไรขั้นต้นคือรายได้รวมหักต้นทุนโดยตรงที่เกี่ยวข้องกับการผลิตสินค้าหรือการให้บริการ ซึ่งเป็นกำไรของบริษัทก่อนพิจารณาต้นทุนอื่นๆ

   
   

2. ตัวชี้วัดกำไรสุทธิ : รวมถึงกำไรสุทธิและอัตรากำไรสุทธิ กำไรสุทธิเป็นกำไรสุดท้ายของบริษัทหลังจากหักค่าใช้จ่ายทั้งหมด (รวมถึงต้นทุนการดำเนินงาน ดอกเบี้ย ภาษี ฯลฯ) อัตรากำไรสุทธิสะท้อนถึงร้อยละของกำไรสุทธิหลังหักค่าใช้จ่ายทั้งหมด (รวมต้นทุนทางอ้อมและภาษี) ในรายได้ทั้งหมด

   
   

3. ตัวชี้วัดผลตอบแทนจากการลงทุน : รวมถึงผลตอบแทนจากการลงทุนผลตอบแทนจากเงินทุนและผลตอบแทนจากส่วนของผู้ถือหุ้น อัตราผลตอบแทนจากการลงทุน (ROI) สะท้อนให้เห็นถึงความสามารถในการทำกำไรของโครงการลงทุนโดยทั่วไปจะคำนวณเป็นอัตราส่วนของกำไรสุทธิต่อต้นทุนการลงทุน อัตราผลตอบแทนจากเงินทุนสะท้อนให้เห็นถึงประสิทธิภาพการใช้เงินทุนของ บริษัท รวมถึงหนี้สินและหุ้นเมื่อเทียบกับกำไรสุทธิและเป็นตัวบ่งชี้ผลกำไรที่เกี่ยวข้องกับโครงสร้างเงินทุน อัตราผลตอบแทนจากส่วนของผู้ถือหุ้น (ROE) สะท้อนให้เห็นถึงความสามารถในการทำกำไรจากการลงทุนของผู้ถือหุ้นและโดยทั่วไปจะคำนวณเป็นอัตราส่วนของกำไรสุทธิต่อส่วนของผู้ถือหุ้น

ตัวบ่งชี้ความสามารถในการทำกำไรเป็นลบหมายความว่าอย่างไร?

เมื่อตัวบ่งชี้ความสามารถในการทำกำไรเป็นลบมักจะบ่งชี้ว่า บริษัท หรือพอร์ตโฟลิโอกำลังประสบกับการขาดทุนซึ่งหมายความว่ามีการสูญเสียเกิดขึ้นในช่วงเวลาที่กำหนดแทนที่จะทำกำไร ทั้งนี้ขึ้นอยู่กับกรณีนี้อาจเกิดจากหลายสาเหตุ แต่มักจะระบุอย่างใดอย่างหนึ่งหรือหลายกรณีต่อไปนี้:

ขาดทุน: คำอธิบายที่ตรงที่สุดคือเมื่อพิจารณาค่าใช้จ่ายและต้นทุนทั้งหมดแล้ว บริษัท หรือพอร์ตโฟลิโอก่อให้เกิดกำไรสุทธิติดลบซึ่งบ่งชี้ถึงการขาดทุน

ระยะที่ไม่แสวงหาผลกำไร : ค่าลบอาจบ่งชี้ว่า บริษัท หรือพอร์ตโฟลิโอกำลังอยู่ในช่วงที่ไม่แสวงหาผลกำไรซึ่งอาจเกิดจากต้นทุนการเริ่มต้นที่สูงวัฏจักรของตลาดการลงทุนด้านการตลาดหรือเหตุผลอื่น ๆ

ภาวะเศรษฐกิจไม่ดี : หากธุรกิจหรือพอร์ตการลงทุนขาดทุนเป็นเวลานาน อาจบ่งชี้ว่าพวกเขาประสบปัญหาทางเศรษฐกิจที่รุนแรง เช่น การจัดการการดำเนินงานที่ไม่ดี แรงกดดันในการแข่งขัน หนี้สินสูง หรือโครงสร้างทางการเงินที่ไม่ดี

ความเสี่ยงของพอร์ตโฟลิโอ : ในแง่ของพอร์ตโฟลิโอความสามารถในการทำกำไรติดลบอาจบ่งชี้ว่านักลงทุนประสบความสูญเสียซึ่งมักจะเกี่ยวข้องกับความผันผวนของตลาดการตัดสินใจลงทุนที่ไม่ดีหรือการบริหารความเสี่ยงที่ไม่เหมาะสม

ตัวชี้วัดความสามารถในการทำกำไรติดลบ เป็นสัญญาณเตือนให้นักลงทุนวิเคราะห์และตรวจสอบสถานะทางการเงินของบริษัทหรือพอร์ตการลงทุนเพิ่มเติมและหาแนวทางแก้ไข แม้ว่าการสูญเสียบางครั้งอาจเป็นเพียงชั่วคราว แต่ก็อาจบ่งบอกถึงปัญหาร้ายแรงที่ต้องดําเนินการอย่างเร่งด่วนเพื่อกอบกู้บริษัทหรือพอร์ตการลงทุน

ข้อสงวนสิทธิ์ : เนื้อหานี้มีไว้สำหรับข้อมูลทั่วไปเท่านั้นและไม่ใช่ (และไม่ควรถือว่าเป็น) คำแนะนำทางการเงินการลงทุนหรืออื่น ๆ ที่ควรพึ่งพา ความคิดเห็นใด ๆ ที่ให้ไว้ในเนื้อหาไม่ถือเป็นคำแนะนำของ EBC หรือผู้เขียนว่าการลงทุนหลักทรัพย์การซื้อขายหรือกลยุทธ์การลงทุนใด ๆ ที่เหมาะสมกับบุคคลใดบุคคลหนึ่ง