مؤشر الربحية : الاستثمار يجب أن تعرف

Buying stocks is buying companies, so if you want to invest in stocks, you need to look at the profitability of the company. The very simple truth is: choose the good profitability of the company stock in order to follow the profit. So, as an investor, you must know profitability indicators.

ما هي مؤشرات الربحية تعكس ؟

مؤشر الربحية المستخدمة لتقييم ربحية الشركة أو محفظة . وهي تعكس ربحية المؤسسات المالية أو الحوافظ المالية وتساعد المحللين والمستثمرين وإدارة الشركات على تقييم قدرة الكيانات على توليد الأرباح خلال فترة معينة من الزمن . وهي تقدم معلومات عن قدرة المؤسسات المالية أو الحوافظ المالية على تحقيق الأرباح خلال فترة زمنية محددة .

فعلى سبيل المثال ، يمكن أن تساعد في تقييم الحالة الاقتصادية للمؤسسات المالية أو المحافظ الاستثمارية . إذا كانت القيمة إيجابية ، فإنه يدل على أن المؤسسة المالية أو محفظة الربح في فترة معينة ، في حين أن القيمة السلبية تمثل خسارة . وهذا يساعد على تحديد ما إذا كانت المؤسسة المالية أو محفظة مربحة ، فضلا عن مستوى الربحية .

كما أنها تشكل أساسا هاما لتقييم الصحة المالية للمؤسسات المالية أو المحافظ الاستثمارية . الربحية الصحية يعني أن المؤسسة المالية أو محفظة لديها ما يكفي من المال لدفع التكاليف ، لسداد الديون وخلق القيمة للمساهمين .

ويمكن أن تساعد في تحليل مستويات المخاطر المرتبطة بالمؤسسات المالية أو المحافظ الاستثمارية . انخفاض الربحية قد يعني ارتفاع مستويات المخاطر لأن المؤسسات المالية أو المحافظ قد يكون من الصعب دفع الرسوم والديون .

فهي تمكن المستثمرين من مقارنة مختلف المؤسسات المالية أو المحافظ الاستثمارية . وهذا يساعد المستثمرين على تحديد المؤسسات المالية أو المحافظ التي تعمل بشكل أفضل من حيث الربحية ، مما يتيح لهم اتخاذ قرارات استثمارية أكثر استنارة .

ويمكن للمؤسسات المالية أو الحوافظ المالية أن تستخدمها لتوجيه قراراتها الاستراتيجية . على سبيل المثال ، إذا كانت الربحية أقل من المتوقع ، قد تحتاج إلى اتخاذ تدابير لزيادة الربحية ، مثل خفض التكاليف ، وزيادة المبيعات أو إعادة تقييم المحفظة .

ثلاثة أنواع من مؤشرات الربحية

الربحية هو جانب رئيسي من جوانب الأداء المالي للشركة ، مما يعكس قدرة الشركة على توليد الأرباح والصحة المالية . وتنقسم مؤشرات الربحية عادة إلى الفئات الرئيسية الثلاث التالية :

مؤشر الربح الإجمالي : بما في ذلك هامش الربح الإجمالي والأرباح الإجمالية . ويعكس الهامش الإجمالي ربحية بيع المنتج أو الخدمة بعد خصم التكاليف المباشرة المرتبطة بالإنتاج أو العرض . الربح الإجمالي هو مجموع الإيرادات ناقص التكاليف المباشرة المرتبطة بإنتاج المنتجات أو تقديم الخدمات ، وهو الربح الذي حققته الشركة قبل النظر في التكاليف الأخرى .

مؤشر صافي الربح : بما في ذلك صافي الربح وصافي هامش الربح . صافي الربح هو الربح النهائي للشركة بعد خصم جميع النفقات ( بما في ذلك تكاليف التشغيل ، والفوائد ، والضرائب ، وما إلى ذلك ) صافي الربح يعكس نسبة صافي الربح بعد خصم جميع النفقات ( بما في ذلك التكاليف غير المباشرة والضرائب ) في مجموع الإيرادات .

مؤشرات العائد على الاستثمار : بما في ذلك العائد على الاستثمار ، والعائد على رأس المال ، والعائد على رأس المال . العائد على الاستثمار ( ROI ) يعكس ربحية المشاريع الاستثمارية ، وعادة ما يحسب كنسبة مئوية من صافي الربح إلى تكلفة الاستثمار . العائد على رأس المال يعكس كفاءة استخدام رأس المال ( بما في ذلك الديون والأسهم ) بالنسبة إلى صافي الربح ، وهو مؤشر الربحية المرتبطة هيكل رأس المال . العائد على حقوق المساهمين ( ROE ) يعكس ربحية الاستثمار من قبل المساهمين ، وعادة ما تحسب نسبة صافي الربح إلى حقوق المساهمين .

ماذا يعني مؤشر الربحية السلبية ؟

عندما مؤشر الربحية السلبية ، فإنه عادة ما يشير إلى أن الشركة أو محفظة تعاني من خسارة ، مما يعني أنه قد تكبد خسارة في فترة معينة من الزمن ، وليس الربح . ويمكن أن يعزى ذلك ، حسب الحالة ، إلى أسباب مختلفة ، ولكن عادة ما يشير إلى واحد أو أكثر من الحالات التالية :

الخسارة : التفسير الأكثر مباشرة هو أنه بعد النظر في جميع النفقات والتكاليف ، الشركة أو محفظة تنتج صافي الربح السلبي ، مما يدل على خسارة .

مرحلة غير ربحية : القيم السلبية قد تشير إلى أن الشركة أو محفظة في مرحلة غير ربحية ، والتي قد تكون بسبب ارتفاع تكاليف بدء التشغيل ، وتواتر السوق ، والتسويق والاستثمار ، أو لأسباب أخرى .

الحالة الاقتصادية السيئة : إذا كانت الأعمال التجارية أو محفظة يفقد المال على المدى الطويل ، وهذا يمكن أن تشير إلى أنها تواجه مشاكل اقتصادية خطيرة ، مثل سوء إدارة العمليات ، والضغوط التنافسية ، وارتفاع الديون أو سوء الهياكل المالية .

مخاطر المحفظة : في حالة المحفظة ، الربحية السلبية قد تشير إلى أن المستثمرين قد تكبدت خسائر ، وعادة ما تكون ذات صلة إلى تقلبات السوق ، وسوء قرارات الاستثمار ، أو سوء إدارة المخاطر .

مؤشر الربحية السلبية هي إشارة تحذير التي تحث المستثمرين على إجراء مزيد من التحليل والتحقيق في الوضع المالي للشركة أو محفظة ، والعثور على الإجراءات التصحيحية . وعلى الرغم من أن الخسائر قد تكون مؤقتة في بعض الأحيان ، فإنها قد تشير أيضا إلى وجود مشاكل خطيرة تتطلب اتخاذ إجراءات عاجلة لإنقاذ الشركة أو الحافظة .

تنويه : هذه المواد هي لأغراض إعلامية عامة فقط ، وليس ( ولا ينبغي أن تعتبر ) المالية أو الاستثمار أو غيرها من التوصيات التي ينبغي الاعتماد عليها . أي تعليقات في هذه المواد لا تشكل توصية من المجلس التنفيذي الانتقالي أو صاحب البلاغ أن أي استثمار معين ، والأوراق المالية ، والتجارة ، أو استراتيجية استثمارية مناسبة لأي شخص .