Что такое крест смерти? Как определить и торговать

Крест смерти — один из самых известных медвежьих сигналов. Он возникает, когда краткосрочная скользящая средняя пересекает долгосрочную скользящую среднюю сверху вниз, указывая на потенциальный нисходящий импульс на рынке.

Трейдеры и инвесторы следят за этим сигналом, предупреждающим о возможном длительном нисходящем тренде. Хотя это не всегда гарантированный индикатор краха рынка, крест смерти часто ассоциируется со значительным падением акций и сырьевых товаров.

Реальные исторические примеры

Крест смерти появлялся во время крупных рыночных обвалов и продолжительных медвежьих рынков. Исторически он появлялся перед значительными экономическими спадами, такими как крах фондового рынка 1929 года, финансовый кризис 2008 года и крах рынка COVID-19 2020 года. Хотя не каждый крест смерти приводит к серьезному падению рынка, он часто предупреждает трейдеров о необходимости подготовиться к повышенной волатильности и потенциальным потерям.

Один из самых примечательных случаев креста смерти произошел в 2008 году, как раз перед мировым финансовым кризисом. Когда рынок жилья рухнул, а финансовые институты боролись, фондовые рынки пережили резкий спад. Крест смерти появился в основных индексах, таких как S&P 500 и Dow Jones Industrial Average, подкрепив медвежий прогноз.

Несмотря на свою историческую значимость, не каждый крест смерти приводит к длительному нисходящему тренду. Иногда рынок быстро восстанавливается, что приводит к ложному сигналу. Вот почему трейдеры часто используют дополнительные технические индикаторы для подтверждения действительности креста смерти перед принятием торговых решений.

Понимание Креста Смерти

Крест смерти представляет собой медвежий сигнал, указывающий на начало нисходящего тренда. Обычно он формируется после продолжительного восходящего тренда, когда рынок начинает терять импульс. Когда 50-дневная скользящая средняя опускается ниже 200-дневной скользящей средней, это отражает изменение настроений рынка с бычьих на медвежьи.

Это пересечение указывает на то, что недавние ценовые движения были слабее долгосрочного тренда, что предполагает потенциальную распродажу. Значимость креста смерти возрастает, когда он появляется на более высоких таймфреймах, таких как дневные или недельные графики, поскольку он указывает на более устойчивый нисходящий тренд.

Крест смерти широко используется на фондовых рынках, но может также применяться на валютном рынке и сырьевых товарах.

Как распознать крест смерти

Для определения креста смерти необходимо отслеживать взаимосвязь между краткосрочными и долгосрочными скользящими средними. Вот как трейдеры определяют этот паттерн:

1) Наблюдайте за 50-дневной и 200-дневной скользящими средними.

Первый шаг — отследить как 50-дневную, так и 200-дневную скользящую среднюю. Когда 50-дневная скользящая средняя начинает снижаться, а 200-дневная остается на прежнем уровне или имеет тенденцию к снижению, это говорит об ухудшении рыночных условий.

2) Ждите кроссовера

Крест смерти подтверждается, когда 50-дневная скользящая средняя пересекает 200-дневную скользящую среднюю ниже. Это пересечение предполагает, что краткосрочные ценовые движения больше не достаточно сильны, чтобы поддерживать предыдущий восходящий тренд.

3) Анализ объема и рыночных условий

Крест смерти с увеличенным объемом торговли может указывать на более сильный медвежий импульс. Если объем резко возрастает, когда происходит пересечение, это подтверждает, что участники рынка реагируют на сигнал.

4) Используйте дополнительные технические индикаторы

Чтобы повысить точность креста смерти, трейдеры часто используют другие индикаторы, такие как индекс относительной силы (RSI), схождение-расхождение скользящих средних (MACD) и линии тренда. Если эти индикаторы подтверждают легитимность, крест смерти становится более надежным сигналом.

Как торговать крестом смерти

1) Короткие продажи и медвежьи сделки

Наиболее распространенный подход к торговле крестом смерти — это короткие продажи, которые включают продажу актива с ожиданием повторной покупки по более низкой цене. Трейдеры могут входить в короткие позиции, как только 50-дневная скользящая средняя пересекает 200-дневную скользящую среднюю ниже, особенно если это сопровождается высоким объемом продаж.

Трейдеры также могут размещать стоп-ордера выше недавних максимумов, чтобы ограничить потенциальные потери в случае неожиданного разворота тренда.

2) Использование опционов для хеджирования рисков

Опционные трейдеры могут использовать пут-опционы, чтобы получить прибыль от снижения цен. Покупка пут-опционов позволяет трейдерам извлечь выгоду из нисходящего тренда, ограничивая свои потери премией, уплаченной за опционный контракт.

Другая стратегия предполагает использование защитного пут-опциона, при котором инвесторы, занимающие длинные позиции, покупают пут-опционы, чтобы застраховаться от возможных потерь в случае спада рынка.

3) Ожидание сигнала подтверждения

Не все кресты смерти ведут к значительным нисходящим трендам, поэтому многие трейдеры ждут подтверждения, прежде чем совершать сделки. Сигналы подтверждения могут включать:

• Прорыв ниже ключевых уровней поддержки

• Увеличение объема продаж после кроссовера

• Медвежья дивергенция на таких индикаторах, как RSI или MACD

• Ожидание подтверждения помогает избежать ложных сигналов, когда цена ненадолго падает, но затем быстро восстанавливается.

4) Торговля возможностью разворота

Хотя крест смерти считается медвежьей моделью, иногда он создает возможности для долгосрочных инвесторов. Если цена стабилизируется после пересечения и начнет формировать более высокие минимумы, трейдеры могут искать разворотную сделку.

Инвесторы, которые верят в долгосрочный потенциал актива, могут рассматривать его как возможность покупки, особенно если фундаментальные показатели останутся сильными. Однако этот подход требует терпения и способности выдерживать потенциальные дальнейшие спады до начала восстановления.

Ложные сигналы и ограничения

Хотя крест смерти является широко признанным медвежьим сигналом, он не является надежным. Ложные сигналы возникают, когда краткосрочная скользящая средняя на короткое время пересекает долгосрочную скользящую среднюю ниже, но меняет направление. Такие быстрые пилы могут заманить трейдеров в ловушку убыточных позиций, если они войдут в сделки слишком рано.

Одним из ограничений креста смерти является то, что это запаздывающий индикатор. Поскольку скользящие средние основаны на прошлых ценовых данных, сигнал часто появляется после того, как значительная часть нисходящего тренда уже произошла. Эта задержка может привести к тому, что трейдеры поздно войдут в позиции или пропустят начальное движение.

Рыночные условия также влияют на надежность сигнала. На высоковолатильных рынках краткосрочные колебания цен могут вызывать частые пересечения, не приводя к устойчивому тренду. Трейдерам следует быть осторожными при использовании креста смерти на изменчивых или боковых рынках.

Чтобы снизить риск ложных сигналов, трейдерам следует дождаться подтверждения от других индикаторов и рыночных тенденций. Сочетание креста смерти с анализом объема, RSI и MACD повышает точность торговых решений.

Заключение

Учитывая все, крест смерти — это мощный технический сигнал, который предупреждает трейдеров о потенциальных нисходящих трендах. Хотя исторически он ассоциируется с масштабными рыночными спадами, он не является гарантированным предсказателем крахов.

Для успешной торговли по методу «смертельного креста» трейдерам следует сочетать его с другими техническими инструментами, такими как RSI, MACD и анализ объема, чтобы предотвратить ложные сигналы, особенно на волатильных рынках.

Отказ от ответственности: этот материал предназначен только для общих информационных целей и не предназначен (и не должен рассматриваться как) финансовый, инвестиционный или другой совет, на который следует полагаться. Никакое мнение, высказанное в материале, не является рекомендацией EBC или автора о том, что какая-либо конкретная инвестиция, ценная бумага, транзакция или инвестиционная стратегия подходит для какого-либо конкретного человека.