Abertura de contas futuras de ouro e pontos de negociação

Desde a antiguidade, o ouro não só teve a função de dinheiro, mas também é considerado uma sólida ferramenta de hedge, atraindo investidores que buscam a preservação de ativos e a diversificação da estratégia de investimento. Existem várias formas de investir em ouro, entre as quais os futuros de ouro, como um importante derivado financeiro, proporcionam um mercado muito atrativo para compra e venda. Se você quiser saber mais sobre isso, vamos dar uma olhada neste artigo sobre abertura de contas futuras de ouro e pontos de negociação.

O que são os futuros de ouro?

É um derivado financeiro cuja negociação não envolve a entrega de ouro físico, mas sim contratos baseados no preço do ouro num momento futuro. Esses contratos são negociados nas principais bolsas de mercadorias do mundo, como a Bolsa Mercantil de Nova York (NYMEX) e a Bolsa de Mercadorias de Tóquio (TOCOM), etc. Os investidores podem participar das flutuações do preço do ouro por meio do mercado futuro e assumir riscos. gestão e negociação especulativa.

Essas bolsas oferecem contratos futuros de ouro padronizados, geralmente medidos em onças (oz). Um contrato futuro padrão geralmente representa 100 onças de ouro e pesa aproximadamente 3.110,35 gramas. Ao mesmo tempo, o preço do contrato flutua na menor unidade de variação de US$ 0,02. Isto significa que os investidores podem negociar com base em menores flutuações de preços, participando assim no mercado de forma flexível e ajustando as suas estratégias de negociação e planos de gestão de risco de acordo com as flutuações do mercado.

Além disso, estes contratos são padronizados para especificar detalhes importantes, tais como datas de entrega, locais de entrega e qualidade do ouro, para garantir uma negociação eficaz e acionável. Ao assinar estes contratos de futuros padronizados, os investidores compram ou vendem ouro a um preço acordado numa data futura acordada, aproveitando as flutuações dos preços de mercado.

Este mecanismo torna o mercado de negociação de futuros de ouro aberto e líquido, atraindo tanto os lados longos como os curtos para participarem extensivamente nas negociações. Em comparação com a negociação de ouro físico, o limite para os investidores participarem no mercado de futuros é mais baixo, uma vez que podem participar no mercado através de contratos de futuros sem a necessidade de deter realmente grandes quantidades de ouro físico. Esta flexibilidade permite aos investidores comprar e vender com mais facilidade, buscando assim oportunidades de negociação e estratégias de gestão de risco em meio à volatilidade do mercado.

Ao mesmo tempo, este tipo de negociação também permite aos investidores controlar maiores quantidades de contratos de ouro pagando uma margem, um efeito de alavancagem que pode ampliar o potencial de lucro. Ao pagar uma pequena percentagem do valor do contrato como margem, os investidores podem participar em grandes negociações, aumentando assim o retorno do investimento. No entanto, a alavancagem também traz consigo riscos potenciais, uma vez que qualquer pequena flutuação do mercado pode afetar significativamente o capital da conta de um investidor.

É importante notar que o mercado futuro de ouro possui um grupo diversificado de participantes, incluindo produtores, consumidores e especuladores. Os produtores (por exemplo, empresas mineiras) utilizam contratos de futuros para garantir preços de vendas futuros e proteger-se contra flutuações dos preços de mercado. Os consumidores (por exemplo, joalheiros) utilizam contratos de futuros para garantir preços de compra futuros e gerir eficazmente o risco de flutuações de preços que afectam os seus negócios.

Especuladores como fundos de hedge e bancos de investimento obtêm lucros no mercado de futuros de ouro comprando e vendendo contratos de futuros, que negociam para tirar partido das flutuações dos preços de mercado. Em vez de visarem o preço do ouro físico ou a procura da mercadoria, estes especuladores normalmente utilizam análise técnica, análise fundamental ou sentimento de mercado para prever movimentos de preços e negociar em conformidade. O seu objetivo é obter retorno no mercado ganhando spreads ou lucros com flutuações de preços de curto prazo.

Na negociação de futuros de ouro, os investidores geralmente têm a opção de fechar suas posições antes que o contrato expire, sem ter que receber a entrega efetiva do ouro. Isto significa que os investidores podem optar por encerrar a sua posição original comprando ou vendendo um contrato na direção oposta antes do contrato expirar, liquidando assim a negociação em vez de aceitar a entrega física. Esta flexibilidade permite que os investidores ajustem as suas posições durante a volatilidade do mercado sem a complexidade e o custo associados à entrega física.

Ao mesmo tempo, o vencimento do contrato futuro ao final da transação pode ser tratado de duas formas principais: primeiro, por meio da entrega física, aos investidores de acordo com as normas e procedimentos estabelecidos no contrato, a entrega ou recebimento de a quantidade e qualidade adequadas de ouro; em segundo lugar, através do encerramento para nivelar a posição, os investidores no vencimento da posição original do contrato através das operações de negociação opostas (compra ou venda) para fechar. A escolha de qual forma geralmente depende das necessidades reais dos investidores e da estratégia de mercado, de modo que o mercado futuro de ouro possa atender de forma flexível às necessidades comerciais de diferentes investidores.

Além disso, os investidores podem escolher entre contratos futuros padrão e pequenos contratos de microfuturo ao participarem do mercado futuro de ouro. Os contratos padrão de futuros de ouro geralmente representam maiores quantidades de ouro e são adequados para grandes investidores de capital ou investidores que precisam de grande alavancagem para operar. Os contratos de microfuturo, por outro lado, têm um limiar mais baixo e são adequados para a participação de investidores de pequeno capital, ao mesmo tempo que reduzem os riscos comerciais e a pressão de capital.

Globalmente, os futuros de ouro, enquanto importante ferramenta de gestão de risco e de especulação no mercado financeiro, proporcionam aos investidores carteiras de investimento diversificadas e opções de cobertura. Neste ambiente de mercado, seja para investimento a longo prazo ou para negociação a curto prazo, os investidores podem encontrar estratégias de negociação adequadas para lidar com diferentes condições de mercado e preferências de risco.

Condições e requisitos de abertura de conta de futuros de ouro

As condições e requisitos exatos para esta abertura de conta variam de país para país e de empresa de futuros para empresa de futuros. Normalmente, os investidores precisarão cumprir um requisito de idade, que consiste em ter pelo menos 18 anos ou a maioridade legal. Além disso, poderá ser necessário um documento de identificação válido, como bilhete de identidade ou passaporte, bem como informações de conta bancária para transferências de fundos.

Ao escolher uma empresa de futuros de ouro para abrir uma conta, os investidores devem selecionar uma organização respeitável e bem servida e estar preparados para apresentar a necessária prova de identidade e informações da conta bancária. O investidor envia a prova necessária de identidade e informações da conta bancária à empresa futura para revisão. Somente após a aprovação na auditoria a empresa de futuros poderá abrir uma conta de futuros para o investidor.

O processo de abertura de conta geralmente envolve a assinatura de um acordo de abertura de conta e uma declaração de divulgação de risco para garantir que o investidor compreende e aceita totalmente a natureza de alto risco da negociação de futuros. E antes disso, as empresas de futuros costumam realizar testes de conhecimento para os investidores, para garantir que eles tenham conhecimento básico e compreensão de futuros. Esses testes podem abranger os conceitos básicos do mercado futuro, regras de negociação, gestão de risco e outros aspectos.

Ao mesmo tempo, também é realizada uma avaliação da tolerância ao risco do investidor. O objetivo desta avaliação é garantir que o investidor compreende plenamente a natureza de alto risco da negociação de futuros e tem capacidade financeira suficiente para absorver potenciais perdas. O processo de avaliação pode abranger a experiência de investimento do investidor, a situação financeira e o nível de compreensão da volatilidade do mercado e da negociação alavancada.

Além disso, algumas empresas de futuros podem exigir que os investidores realizem um certo número de negociações simuladas para verificar a sua capacidade de negociação e nível de tomada de decisão em operações reais de mercado. Estas medidas ajudam a garantir que os investidores estejam equipados com as competências e conhecimentos necessários para melhor lidar com os elevados riscos e complexidade do mercado de futuros antes do início da negociação real.

Os investidores institucionais, por outro lado, são normalmente obrigados a apresentar os seguintes documentos de qualificação para abrir uma conta: uma cópia da licença comercial da empresa, uma cópia do certificado do código da organização, uma cópia do certificado de registo fiscal, bem como como cópia do documento de identificação da pessoa colectiva e da procuração da pessoa colectiva. Estes documentos são utilizados pelas empresas de futuros para analisar a identidade e as qualificações dos investidores institucionais, a fim de garantir que cumprem as condições para a abertura de contas de negociação de futuros.

Além disso, as empresas de futuros normalmente têm requisitos de capital mais elevados para os investidores institucionais, cujo montante exacto varia entre bolsas e empresas de futuros. Os investidores institucionais também são obrigados a estabelecer um sistema abrangente de controlo interno e um sistema de gestão de risco com pessoal de gestão de risco a tempo inteiro e pessoal de negociação para garantir a conformidade e o controlo de risco das atividades de negociação.

Depois de concluir a abertura de uma conta de negociação de futuros, o investidor precisa depositar fundos em uma conta de futuros de ouro para atender aos requisitos de margem da bolsa. O valor da margem inicial geralmente varia de alguns milhares a dezenas de milhares de RMB. Essa quantia de dinheiro permite ao investidor utilizar alavancagem durante o processo de negociação, controlando assim um valor de contrato maior. Desta forma, o investidor tem a oportunidade de obter um maior retorno do investimento.

A margem inicial irá variar dependendo da empresa futura e dos requisitos do tipo de contrato específico e é normalmente definida como uma percentagem do valor do contrato, por exemplo, 8%. Isto significa que um investidor pode controlar uma quantidade muito maior de contratos de ouro pagando apenas uma pequena percentagem do valor do contrato como margem. Este mecanismo de negociação alavancado pode ampliar os lucros potenciais, mas também aumenta o risco de negociação.

Deve-se notar que os investidores podem precisar cumprir requisitos específicos de experiência de negociação ao solicitarem a abertura de uma conta de futuros, como fornecer registros de negociações anteriores para provar que possuem a experiência relevante. Além disso, são obrigados a cumprir os regulamentos nacionais contra o branqueamento de capitais e a fornecer informações financeiras e de identidade relevantes para garantir a conformidade e a segurança das atividades comerciais. Estes requisitos especiais podem variar de acordo com a empresa futura e as regulamentações nacionais; os investidores precisam compreender e cooperar com os requisitos correspondentes.

Em conclusão, a abertura de contas de futuros de ouro necessita de cumprir determinadas condições e requisitos, e os requisitos específicos para investidores individuais e investidores institucionais podem ser diferentes. Escolher uma empresa de futuros respeitável e garantir que você tenha conhecimentos básicos de negociação e tolerância ao risco é a chave para abrir uma conta e negociar futuros de ouro com sucesso.

Como negociar futuros de ouro

Os investidores que participam na negociação de futuros de ouro precisam escolher um corretor de futuros adequado e concluir o processo de abertura de conta. Normalmente, a abertura de uma conta de futuros requer o fornecimento de identificação e outros documentos necessários para garantir a conformidade e a segurança. É especialmente importante que os investidores escolham a corretora certa que possa fornecer boa execução comercial, suporte técnico e segurança de fundos.

Entretanto, a negociação de futuros de ouro ocorre nas principais bolsas, como a New York Mercantile Exchange (NYMEX) e a London Metal Exchange (LME), etc. Os investidores devem negociar durante o horário de negociação especificado e cumprir os regulamentos contratuais e procedimentos de negociação definidos pela bolsa.

Por exemplo, os contratos futuros de ouro têm a opção de entrega física na Bolsa de Valores de Hong Kong. O processo de entrega física geralmente leva alguns dias para concluir a correspondência e agregação, o que pode se estender por cerca de uma semana. Os investidores que considerem a entrega física, portanto, precisam de planear com antecedência e garantir que estão adequadamente preparados para lidar com possíveis procedimentos de entrega e assuntos relacionados.

Ao negociar futuros de ouro, os investidores podem utilizar a análise técnica para determinar quando entrar no mercado. Quando o preço do ouro ultrapassa a faixa superior de Bollinger, isso pode sugerir que o preço pode subir ainda mais e indicar que a tendência longa pode estar se fortalecendo. Neste caso, os investidores podem considerar a abertura de uma posição para capitalizar a recuperação prevista.

Além disso, se as bandas de Bollinger mostrarem sinais de convergência, ou seja, os trilhos superior e inferior estiverem gradualmente se aproximando, isso pode sinalizar que o mercado está se tornando menos volátil e poderá romper novamente acima do trilho superior após a convergência, que é quando se negocia sinais podem ter uma maior probabilidade de sucesso.

E num mercado em queda, os investidores podem considerar a utilização de uma estratégia de negociação de curto prazo para cobrir e proteger os seus activos financeiros existentes. Quando o preço do ouro rompe a faixa inferior de Bollinger, isso pode indicar uma tendência descendente do mercado e sugerir a possibilidade de novas quedas.

Neste caso, os investidores podem considerar a abertura de uma posição curta, ou seja, a venda de contratos futuros de ouro, para obter lucros à medida que o preço cai. Um rompimento do trilho inferior do Bollinger Band é frequentemente visto como um potencial sinal de venda, especialmente quando o Bollinger Band mostra convergência seguida de expansão, o que pode ter maior confiabilidade.

Além disso, os investidores podem usar o sentimento do mercado para tomar decisões comerciais. É importante perceber que quando há pânico nos mercados globais, os investidores tendem normalmente a procurar activos seguros, como o ouro, como cobertura, o que pode levar a um aumento no preço do ouro. Neste momento, você pode focar no índice de volatilidade do mercado (por exemplo, VIX), combinado com indicadores técnicos como as bandas de Bollinger, para escolher o momento certo para negociar.

Utilizando fatores sazonais para negociação de spread entre períodos, esta estratégia de negociação envolve simultaneamente a compra de contratos de baixo preço (por exemplo, contratos de curto prazo) e a venda de contratos de alto preço (por exemplo, contratos a termo). Quando a procura sazonal atinge os picos, o preço do contrato a prazo pode ser superior ao do contrato de curto prazo devido a um desequilíbrio entre a oferta e a procura. Desta forma, os investidores podem fechar as suas posições com fins lucrativos quando a diferença de preço diminui ou desaparece.

É importante perceber que factores sazonais afectam a procura e a oferta de ouro. Os festivais tradicionais na Índia, como o Ano Novo Bengali e o Choti, geralmente levam a um aumento na demanda por ouro, já que a compra de ouro é vista como um símbolo de prosperidade e boa sorte na cultura indiana. E a nível mundial, quando as tensões comerciais aumentam entre países como os EUA e outros, os investidores podem recorrer ao ouro como um activo seguro, aumentando a procura.

Em suma, o mercado de futuros de ouro oferece vantagens comerciais significativas a curto prazo, uma vez que estão disponíveis posições longas e curtas e os custos de transação são relativamente baixos. O seu preço é difícil de manipular porque a conectividade do mercado global do ouro torna difícil ter um impacto a longo prazo no seu preço, mesmo com grandes quantidades de capital. Os factores que realmente afectam o preço do ouro devem ocorrer para causar flutuações no mercado, o que garante um mercado relativamente justo e transparente.

Ao mesmo tempo, não é apenas adequado para investidores de longo prazo que procuram cobertura, mas também ideal para traders de curto prazo que procuram oportunidades de lucro durante a volatilidade do mercado. Enquanto activo de refúgio, o ouro é particularmente favorecido quando ocorrem eventos inesperados, uma vez que um aumento súbito na procura global pode fazer subir o seu preço.

E os investidores podem optar por comprar ou vender contratos futuros de ouro no momento certo, com base em análises de mercado e estratégias de investimento pessoais, na expectativa de obter os lucros esperados. Isto, obviamente, requer uma combinação de análise técnica, análise fundamental e estratégias de gestão de risco para garantir que as negociações possam ser executadas de forma eficaz e que os riscos associados à volatilidade do mercado possam ser geridos.

Isenção de responsabilidade: Este material é apenas para fins de informação geral e não se destina a ser (e não deve ser considerado como sendo) aconselhamento financeiro, de investimento ou outro no qual se deva confiar. Nenhuma opinião dada no material constitui uma recomendação da EBC ou do autor de que qualquer investimento, título, transação ou estratégia de investimento específico seja adequado para qualquer pessoa específica.