Puntos de apertura y negociación de cuentas de futuros de oro

Desde la antigüedad, el oro no sólo ha tenido la función de dinero, sino que también se considera una sólida herramienta de cobertura, que atrae a los inversores que buscan preservar sus activos y diversificar su estrategia de inversiones. Existen varias formas de invertir en oro, entre las cuales los futuros de oro, como importante derivado financiero, ofrecen un mercado muy atractivo para la compra y la venta. Si desea saber más al respecto, echemos un vistazo a este artículo sobre la apertura de cuentas de futuros de oro y los puntos de trading.

¿De qué se tratan los futuros del oro?

Es un derivado financiero cuya negociación no implica la entrega de oro físico sino contratos basados en el precio del oro en un momento futuro. Estos contratos se negocian en las principales bolsas de productos básicos del mundo, como la Bolsa Mercantil de Nueva York (NYMEX) y la Bolsa de Productos Básicos de Tokio (TOCOM), etc. Los inversores pueden participar en las fluctuaciones del precio del oro a través del mercado de futuros y asumir riesgos. gestión y negociación especulativa.

Estas bolsas ofrecen contratos de futuros de oro estandarizados, generalmente medidos en onzas (oz). Un contrato de futuros estándar suele representar 100 onzas de oro y pesa aproximadamente 3110,35 gramos. Al mismo tiempo, el precio del contrato fluctúa en la unidad de cambio más pequeña de 0,02 dólares. Esto significa que los inversores pueden negociar sobre la base de fluctuaciones de precios menores, participando así en el mercado de manera flexible y ajustando sus estrategias comerciales y planes de gestión de riesgos de acuerdo con las fluctuaciones del mercado.

Además, estos contratos están estandarizados para especificar detalles importantes como fechas de entrega, lugares de entrega y calidad del oro para garantizar un comercio efectivo y procesable. Al firmar estos contratos de futuros estandarizados, los inversores compran o venden oro a un precio acordado en una fecha futura acordada, aprovechando las fluctuaciones de los precios del mercado.

Este mecanismo hace que el mercado de negociación de futuros de oro sea abierto y líquido, lo que atrae tanto a las partes largas como a las cortas a participar ampliamente en la negociación. En comparación con el comercio de oro físico, el umbral para que los inversores participen en el mercado de futuros es más bajo, ya que pueden participar en el mercado a través de contratos de futuros sin la necesidad de poseer grandes cantidades de oro físico. Esta flexibilidad permite a los inversores comprar y vender más fácilmente, buscando así oportunidades comerciales y estrategias de gestión de riesgos en medio de la volatilidad del mercado.

Al mismo tiempo, este tipo de negociación también permite a los inversores controlar mayores cantidades de contratos de oro pagando un margen, un efecto de apalancamiento que puede magnificar el potencial de ganancias. Al pagar un pequeño porcentaje del valor del contrato como margen, los inversores pueden participar en grandes operaciones, aumentando así el retorno de la inversión. Sin embargo, el apalancamiento también conlleva un riesgo potencial, ya que cualquier pequeña fluctuación del mercado puede afectar significativamente el capital de la cuenta de un inversor.

Es importante señalar que el mercado de futuros del oro tiene un grupo diverso de participantes, incluidos productores, consumidores y especuladores. Los productores (por ejemplo, las empresas mineras) utilizan contratos de futuros para fijar precios de venta futuros y protegerse contra las fluctuaciones de los precios de mercado. Los consumidores (por ejemplo, joyeros) utilizan contratos de futuros para fijar precios de compra futuros y gestionar eficazmente el riesgo de que las fluctuaciones de precios afecten a sus negocios.

Los especuladores como los fondos de cobertura y los bancos de inversión obtienen ganancias en el mercado de futuros del oro comprando y vendiendo contratos de futuros, que negocian para aprovechar las fluctuaciones de los precios del mercado. En lugar de centrarse en el precio del oro físico o en la demanda del producto básico, estos especuladores suelen utilizar el análisis técnico, el análisis fundamental o el sentimiento del mercado para predecir los movimientos de los precios y comerciar en consecuencia. Su objetivo es obtener beneficios en el mercado obteniendo diferenciales o beneficios de las fluctuaciones de precios a corto plazo.

En el comercio de futuros de oro, los inversores suelen tener la opción de cerrar sus posiciones antes de que expire el contrato sin tener que recibir la entrega real del oro. Esto significa que los inversores pueden optar por cerrar su posición original comprando o vendiendo un contrato en la dirección opuesta antes de que expire, liquidando así la operación en lugar de recibir la entrega física. Esta flexibilidad permite a los inversores ajustar sus posiciones durante la volatilidad del mercado sin la complejidad y el costo asociados con la entrega física.

Al mismo tiempo, el vencimiento del contrato de futuros al finalizar la transacción se puede gestionar de dos formas principales: en primer lugar, mediante la entrega física, a los inversores de conformidad con las normas y procedimientos establecidos en el contrato, la entrega o recepción del la cantidad y calidad adecuadas de oro; En segundo lugar, a través del cierre para nivelar la posición, los inversores en el vencimiento de la posición del contrato original a través de las operaciones comerciales opuestas (compra o venta) para cerrar. La elección de qué camino suele depender de las necesidades reales de los inversores y de la estrategia de mercado, por lo que el mercado de futuros del oro puede satisfacer de forma flexible las necesidades comerciales de los diferentes inversores.

Además, los inversores pueden elegir entre contratos de futuros estándar y pequeños contratos de microfuturos cuando participan en el mercado de futuros del oro. Los contratos de futuros de oro estándar suelen representar mayores cantidades de oro y son adecuados para inversores de gran capital o inversores que necesitan un gran apalancamiento para operar. Los contratos de microfuturos, por otro lado, tienen un umbral más bajo y son adecuados para que participen inversores de pequeño capital, al tiempo que reducen los riesgos comerciales y la presión del capital.

En general, los futuros de oro, como importante herramienta de especulación y gestión de riesgos en el mercado financiero, ofrecen a los inversores carteras de inversión diversificadas y opciones de cobertura. En este entorno de mercado, ya sea para inversiones a largo plazo o para operaciones a corto plazo, los inversores pueden encontrar estrategias comerciales adecuadas para hacer frente a las diferentes condiciones del mercado y preferencias de riesgo.

Condiciones y requisitos de apertura de la cuenta de futuros de oro

Las condiciones y requisitos exactos para la apertura de esta cuenta varían de un país a otro y de una compañía de futuros a otra. Normalmente, los inversores deberán cumplir un requisito de edad, que consiste en tener al menos 18 años o la mayoría de edad legal. Además, es posible que se requiera un documento de identificación válido, como el DNI o el pasaporte, así como información sobre la cuenta bancaria para las transferencias de fondos.

A la hora de elegir una compañía de contratos de futuros de oro con la que abrir una cuenta, los inversores deben seleccionar una organización de buena reputación y con un buen servicio, y estar preparados para presentar la prueba de identidad y la información de la cuenta bancaria necesarias. El inversor presenta la prueba de identidad necesaria y la información de la cuenta bancaria a la empresa para su revisión. Sólo después de superar la auditoría puede la empresa abrir una cuenta de contratos de futuros para el inversor.

El proceso de apertura de la cuenta suele implicar la firma de un contrato de apertura de cuenta y una declaración de divulgación de riesgos para garantizar que el inversor entiende y acepta plenamente la naturaleza de alto riesgo del trading de futuros. Antes de este paso, las empresas de contratos de futuros suelen realizar pruebas de conocimientos a los inversores para verificar su comprensión básica del mercado de futuros. Estas pruebas pueden abarcar conceptos fundamentales, normas de trading, gestión del riesgo y otros aspectos esenciales.

Al mismo tiempo, también se lleva a cabo una evaluación de la tolerancia al riesgo del inversor. El objetivo de esta evaluación es garantizar que el inversor entiende perfectamente la naturaleza de alto riesgo del trading de futuros y que tiene la capacidad financiera suficiente para absorber posibles pérdidas. El proceso de evaluación puede abarcar la experiencia del inversor en inversiones, su situación financiera y su nivel de comprensión de la volatilidad del mercado y del trading apalancado.

Además, algunas empresas de futuros de oro pueden exigir a los inversores que realicen un cierto número de operaciones simuladas para verificar su capacidad de trading y su nivel de toma de decisiones en operaciones reales de mercado. Estas medidas contribuyen a garantizar que los inversores estén equipados con las habilidades y los conocimientos necesarios para afrontar mejor los elevados riesgos y la complejidad del mercado de futuros antes de que comience el trading real.

A los inversores institucionales, por otra parte, se les suele exigir que presenten los siguientes documentos de cualificación para abrir una cuenta: una copia de la licencia comercial de la empresa, una copia del certificado del código de organización, una copia del certificado de registro fiscal, así como una copia de la identificación de la persona jurídica y un poder notarial de la persona jurídica. Las empresas de futuros utilizan estos documentos para revisar la identidad y las cualificaciones de los inversores institucionales y asegurarse de que cumplen las condiciones para abrir cuentas de trading de futuros.

Además, las empresas de futuros de oro suelen tener requisitos de capital más elevados para los inversores institucionales, cuyo importe exacto varía según las bolsas y las empresas de futuros. También se exige a los inversores institucionales que establezcan un sistema integral de control interno y un sistema de gestión de riesgos con personal de gestión de riesgos y personal de trading a tiempo completo para garantizar el cumplimiento y el control de riesgos de las actividades de trading.

Tras completar la apertura de una cuenta de trading de futuros, el inversor necesita depositar fondos en una cuenta de futuros de oro para cumplir los requisitos de margen de la bolsa. El importe del margen inicial suele oscilar entre unos pocos miles y decenas de miles de RMB. Esta cantidad de dinero permite al inversor utilizar el apalancamiento durante el proceso de trading, controlando así un mayor valor del contrato. De este modo, el inversor tiene la oportunidad de obtener un mayor rendimiento de sus inversiones.

El margen inicial variará en función de la empresa de futuros y de los requisitos del tipo de contrato específico y suele fijarse como un porcentaje del valor del contrato, por ejemplo, el 8%. Esto significa que un inversor puede controlar una cantidad mucho mayor de contratos de oro pagando sólo un pequeño porcentaje del valor del contrato como margen. Este mecanismo de trading apalancado puede magnificar las ganancias potenciales, pero también aumenta el riesgo de trading.

Hay que tener en cuenta que los inversores pueden tener que cumplir requisitos específicos de experiencia en trading al solicitar la apertura de una cuenta de futuros de oro, como proporcionar registros de trading anteriores para demostrar que tienen la experiencia pertinente. Además, están obligados a cumplir las normativas nacionales contra el blanqueo de dinero y a proporcionar la información financiera y de identidad pertinente para garantizar el cumplimiento y la seguridad de las actividades de trading. Estos requisitos especiales pueden variar según la empresa de futuros y la normativa nacional; los inversores deben entender y cooperar con los requisitos correspondientes.

En conclusión, la apertura de una cuenta de futuros de oro debe cumplir ciertas condiciones y requisitos, y los requisitos específicos para los inversores particulares y los inversores institucionales pueden diferir. Elegir una compañía de futuros de buena reputación y asegurarse de tener conocimientos básicos de trading y tolerancia al riesgo es la clave para abrir con éxito una cuenta y operar con futuros de oro.

Estrategia y consejos de expertos para el trading con futuros de oro

Los inversores que participan en el trading de futuros de oro deben elegir un bróker adecuado y completar el proceso de apertura de la cuenta. Por lo general, la apertura de una cuenta de futuros requiere la presentación de documentos de identidad y otros documentos necesarios para garantizar el cumplimiento y la seguridad. Es especialmente importante que los inversores elijan el bróker adecuado que pueda proporcionar una buena ejecución de las operaciones, asistencia técnica y seguridad de los fondos.

Mientras tanto, el trading de futuros de oro tiene lugar en las principales bolsas, como la Bolsa Mercantil de Nueva York (NYMEX) y la Bolsa de Metales de Londres (LME), etc. Cada bolsa tiene sus propios horarios de trading y normas de negociación específicas. Los inversores deben negociar durante el horario de negociación especificado y cumplir las normas de los contratos y los procedimientos de trading establecidos por la bolsa.

Por ejemplo, los contratos de futuros de oro tienen la opción de entrega física en la Bolsa de Hong Kong. El proceso de entrega física suele tardar unos días en completarse el emparejamiento y la agregación, que puede prolongarse hasta una semana aproximadamente. Por lo tanto, los inversores que consideren la posibilidad de la entrega física deben planificarla con antelación y asegurarse de que están adecuadamente preparados para hacer frente a los posibles procedimientos de entrega y asuntos relacionados.

Al operar con futuros de oro, los inversores pueden utilizar el análisis técnico para determinar cuándo entrar en el mercado. Cuando el precio del oro rompe por encima de la banda superior de Bollinger, esto puede sugerir que el precio puede seguir subiendo e indicar que la tendencia a largo plazo puede estar fortaleciéndose. En este caso, los inversores pueden considerar la posibilidad de abrir una posición para capitalizar el repunte anticipado.

Además, si las bandas de Bollinger muestran signos de convergencia, es decir, los raíles superior e inferior se acercan gradualmente, esto puede indicar que el mercado de futuros de oro se está volviendo menos volátil y que puede volver a romper por encima del raíl superior tras la convergencia, que es cuando las señales de trading pueden tener una mayor probabilidad de éxito.

Y en un mercado bajista, los inversores pueden plantearse utilizar una estrategia de trading a corto plazo para cubrirse y proteger sus activos financieros existentes. Cuando el precio del oro atraviesa la banda inferior de Bollinger, esto puede indicar una tendencia bajista del mercado y sugerir la posibilidad de nuevos descensos.

En este caso, los inversores pueden plantearse abrir una posición corta, es decir, vender contratos de futuros de oro, para obtener ganancias a medida que baja el precio. Una ruptura de la banda inferior de la banda de Bollinger suele considerarse una posible señal de venta, especialmente cuando la banda de Bollinger muestra una convergencia seguida de una expansión, lo que puede tener una mayor fiabilidad.

Además, los inversores pueden utilizar la opinión del mercado para tomar decisiones de trading de futuros de oro. Es importante tener en cuenta que cuando cunde el pánico en los mercados mundiales, los inversores suelen tender a buscar activos seguros, como el oro, como cobertura, lo que puede provocar un aumento del precio del oro. En estos momentos, puede centrarse en el índice de volatilidad del mercado (por ejemplo, el VIX), combinado con indicadores técnicos como las bandas de Bollinger, para elegir el momento adecuado para operar.

Utilizando factores estacionales para el trading de diferenciales entre periodos, esta estrategia de trading consiste en comprar simultáneamente contratos de bajo precio (por ejemplo, contratos a corto plazo) y vender contratos de alto precio (por ejemplo, contratos a plazo). Cuando la demanda estacional alcanza su punto máximo, el precio del contrato a plazo puede ser más alto que el del contrato a corto plazo debido a un desequilibrio entre la oferta y la demanda. De este modo, los inversores pueden cerrar sus posiciones para obtener ganancias cuando la diferencia de precios se reduzca o desaparezca.

Es importante tener en cuenta que los factores estacionales afectan a la oferta y la demanda de oro. Los festivales tradicionales de la India, como el Año Nuevo bengalí y el Choti, suelen provocar un repunte de la demanda de oro, ya que comprar oro se considera un símbolo de prosperidad y buena suerte en la cultura india. Y a nivel mundial, cuando aumentan las tensiones comerciales entre países como EE.UU. y otros, los inversores pueden recurrir al oro como activo refugio, lo que impulsa la demanda en el mercado de futuros de oro.

En resumen, el mercado de futuros de oro ofrece importantes ventajas para el trading a corto plazo, ya que existen posiciones tanto largas como cortas y los costes de transacción son relativamente bajos. Su precio es difícil de manipular porque la conectividad del mercado mundial del oro hace que sea difícil tener un impacto a largo plazo sobre su precio, incluso con grandes cantidades de capital. Deben producirse factores que afecten realmente al precio del oro para provocar fluctuaciones en el mercado, lo que garantiza un mercado relativamente justo y transparente.

Al mismo tiempo, no sólo es adecuado para los inversores a largo plazo que buscan cobertura, sino también ideal para los traders a corto plazo que buscan oportunidades de ganancia durante la volatilidad del mercado. Como activo refugio, el oro se ve especialmente favorecido cuando se producen acontecimientos inesperados, ya que un aumento repentino de la demanda mundial puede hacer subir su precio.

Y los inversores pueden optar por comprar o vender contratos de futuros de oro en el momento oportuno, basándose en el análisis del mercado y en estrategias de inversión personales, con la esperanza de obtener las ganancias esperadas. Esto, por supuesto, requiere una combinación de análisis técnico, análisis de factores fundamentales y estrategias de gestión del riesgo para garantizar que las operaciones puedan ejecutarse con eficacia y puedan gestionarse los riesgos asociados a la volatilidad del mercado.

Descargo de responsabilidad: Este material tiene únicamente fines de información general y no pretende ser (ni debe considerarse) un asesoramiento financiero, de inversiones o de otro tipo en el que se deba confiar. Ninguna opinión dada en el material constituye una recomendación por parte de EBC o del autor de que una inversión, valor, transacción o estrategia de inversión en particular sea adecuada para una persona en particular.