ローソク足のパターンについて

外国為替取引に詳しい方なら、K ラインの中で最も代表的なものであるローソク足について聞いたことがあるはずです。ローソク足チャートは株式市場や外国為替市場で広く使用されているテクニカル分析ツールであり、その明確なグラフィックと直感的な情報提供で人気があります。多くの種類のローソク足チャートの中でも、いくつかのチャートは、重要な市場トレンド情報を提供し、投資決定のための強力なツールとなるため、投資家によって特に重要視されています。この記事では、これらの重要なローソク足チャートの種類について詳しく説明し、投資家にローソク足のパターンがどのような種類に分類されているかを説明し、投資家が市場の動向をよりよく理解できるようにします。

ローソク足の基本的な紹介

ローソク足は、特定の期間における資産の価格動向を指します。これらは、時間、日、週、さらに月など、特定の期間にわたる資産の価格変動を理解するための優れた方法です。分析には始値、終値、高値、安値を含む 4 つの主要な要素を使用します。

ローソク足の歴史は、日本の米農家が米の価格の変動を理解しようとした 18 世紀にまで遡ります。彼らは、市場が人間の感情の影響を受けることを発見しました。需要と供給の法則に従うことに加えて、ローソク足は市場の感情を視覚的に表現し、市場のパターンを理解することができます。最終的に、トレーダーはこれらのパターンを使用して市場の短期的な価格動向を分析および予測し、この情報に基づいて対応する取引決定を下します。

ローソクチャートは棒チャートに似ていますが、ローソクチャートはより視覚的であり、始値と終値の間の上下の価格の動きをより明確に強調表示します。価格変動の増加は緑色のローソク足を形成し、市場における強いプラスの価格動向を示します。対照的に、弱気のローソク足は赤色であり、価格の下落を示します。

ローソク足は強気ローソク足と弱気ローソク足の2種類に分けられます。ローソク足の実体は価格の始値と終値を表し、ローソク足のヒゲは価格が到達した最高値と最低値を表します。強気のローソク足は緑色で価格の上昇を表し、実体の下端で始まり、実体の上端で終わります。弱気のローソク足は赤色で価格の下落を表し、実体の上端で始まり、実体の下端で終わります。特定のローソク足では、実体および上下のヒゲが存在しない可能性があります。ローソク足の色や形を観察することで価格のトレンドが分かります。

ローソク足の主要な形状（パターン）

ローソク足にはさまざまな形状があり、それぞれが異なる市場状況やトレンドを表します。

1. 大陽線

   最高価格は終値と同じ（またはわずかに高く）、最低価格は始値と同じ（またはわずかに安く）です。上下のヒゲは極端に短いまたはありません。実体の長い大陽線は、上昇相場の初期段階で現れると強気のシグナルとなります。大陽線が途中で現れて上昇を続ける場合は、強気傾向が強いことを示しています。上昇が加速し続ける相場において、大陽線の出現は上昇がピークに達したことを示します。逆に、大陰線は実体の長い陰線です。上昇相場に現れた場合は弱気シグナルであり、途中で現れた場合は弱気シグナルが継続します。下落相場が続く場合、大陰線は底打ちと反発のシグナルとなる可能性があります。

   主な特徴：

   このパターンはあらゆる価格の動きに現れる可能性があります。

   陽線の実体が長ければ長いほど、その力は強くなります。逆に言うと力は弱くなります。

   日次の制限値幅のあるシステムでは、最大の日次陽線実体はその日の始値の 20% に達する可能性があります。つまり、下限で始まり、上限で終了します。

   
   

2. 大陰線

   
   

   大陰線は長陰線とも呼ばれます。ローソクチャートの大陰線は通常、実体部分が長い陰線を指します。これは、特定の期間に市場の売り手がより強く、終値が始値から大きく離れていることを意味します。この状況は、悲観的な投資家心理と売りの増加を反映している可能性があります。

   ローソク足は実体（長方形の部分）とヒゲ（上下に伸びる線）で構成されていますが、「大陰線」は主に実体の長さに焦点を当てています。大陰線の典型的な特徴は、始値が最高値に近く、終値が最安値に近く、下落する実体を形成することです。これは、この期間中、市場は好調に始まったが、売り手の圧力が高まり、価格が大幅に下落したことを示しています。

   
   

   大陰線の意味
   

   上昇市場に大陰線が現れることは、市場が急激に下降することを意味します。

   下落相場において大陰線が現れることは、相場の下落が加速していることを意味します。

   
   

   
   

3. 明けの明星/宵の明星
   

   明けの明星

   
   

   モーニングスターは3本のローソク足で構成されるパターンで、相場の底入れと反転を示します。このパターンの発生は明らかな反転シグナルであり、理想的な購入の機会となるため、注目に値します。

   １本目のローソク足 (大陰線): これは下降トレンドにおける陰線で、現在市場が売り手によって支配されていることを示します。

   2 本目のローソク足 (下ヒゲの長い小さな陰線、または十字線): このローソク足は通常、最初の陰線よりも小さく、下にヒゲが長く、これは、市場に何らかの不確実性があり、買い手と売り手の間の力が釣り合い始めることを示します。

   3 本目のローソク線 (陽線): これは上昇トレンドにおける陽線で、買い手が市場を支配し、価格が上昇する可能性があることを示します。

   下降トレンドの終盤では、モーニングスターが通常より強く現れ、明らかなトレンド反転シグナルとなります。 3 つのローソク足は、悲観主義からロングショートバランス、そして楽観主義へという完全な心理的転換プロセスを形成します。

   
   

   宵の明星

   
   

   宵の明星は明けの明星に似ています。 ローソク足の組み合わせであり、明けの明星の反転形式ともいえる。明けの明星とは異なり、宵の明星は通常、上昇トレンドの終わりに現れ、一定期間内の価格の最高値を示すことがよくあります。

   １本目のローソク線 (陽線): これは上昇トレンドにおける陽線で、現在市場が買い手によって支配されていることを示します。

   2 本目のローソク線 (上ヒゲの長い小さな陽線、または十字線): このローソク足は通常、最初の陽線の実体よりも小さく、上にヒゲが長く、これは、相場に何らかの不確実性があり、売り手と買い手の間の力が釣り合い始めることを示します。

   3 本目のローソク線 (大陰線): 下落トレンドを示す陰線で、現在市場が売り手によって支配され、価格が下落する可能性があることを示します。

   これらの 3 本のローソク足が順番に現れ、宵の明星のパターンを形成している場合、これはトレンド反転の合図である可能性があります。

   
   

4. レッドソルジャー（赤三兵）

   

   「スリー・レッド・ソルジャー」は「スリー・ホワイト・ソルジャー」とも呼ばれ、強気トレンドの反転パターンです。

   3 人の赤い兵士は通常、隣接する 3 つの陽線で構成されます。各陽線の始値は前の線の始値よりも高く、終値も前の線の終値よりも高くなります。

   これは強い買い手の力の表れと考えられており、市場が上昇し続ける可能性があることを示唆しています。

   
   

5. 丸い底（ソーサーボトム）

   
   

   受け皿のような形をしているので、受け皿底とも呼ばれ、トレンドの反転が発生する可能性があることを示します。このパターンは、価格が数期間連続にわたって徐々に下落し、その後曲線的な底を形成するときに現れる可能性があり、悲観主義から楽観主義への市場センチメントの変化を示しています。

   このパターンは、投資家が低い価格で徐々に積み上げ、最終的に価格が上昇するように見えるため、「ボトム蓄積」と呼ばれることもあります。

   
   

   
   

6. プロペラ

   
   

   プロペラとは、ローソク足の組み合わせの中で、実体が小さく、上ヒゲと下ヒゲが長いものの、一定期間内に独立したトレンドを示す銘柄を指します。場合によっては、これらの銘柄には陰線が連続しているにもかかわらず、価格が下落しないことがあります。このようなプロペラ的な特徴を持つ銘柄が、絶対価格が高くなく、ファンダメンタルズが良好で、過去に資本増加がない場合、プロペラ王と呼びます。一般的に言えば、プロペラ王の特徴を持つ株式がより大きな投資機会を提供する可能性があります。

   銘柄がプロペラの法則に準拠しているかどうかを判断するには、次の条件が必要です。

   市場全体が下落し、累積的な下落が比較的大きい場合、通常は市場の中期から後期にかけて発生します。

   縮小状態にあり、135日移動平均の要件を満たしていません。

   プロペラ ルールを適用すると、比較的独立性を維持し、市場の混乱の中でも大きなチャンスがある銘柄を特定するのに役立ちます。

   
   

7. 友人の逆襲（Friend's Counter Attack）

   
   

   友人の逆襲は、通常は下降トレンドに現れ、陰と陽の 2 本のローソク足で構成されます。

   友人の逆襲は下落を止める合図とみられる。このパターンが現れると、強気派が上向きに反撃を開始する可能性があるため、投資家は盲目的に弱気になってはいけないことを示す。

   特徴は次のとおりです。

   １本目は大きな陰線が表示され、市場が下落していることを示します。

   ２本目は短いギャップが続き、大陽線または中陽線が形成されます。陽線の終値は、前日の陰線の終値と同じか、非常に近い値となっています。

   
   

8. ハンマー/首吊り線

   
   

   ハンマー線の下ヒゲは非常に長く、上の影は非常に短く、実体は小さく、形状はハンマーに似ています。下降トレンド中に発生した場合は、市場が底値から回復していることを示す反転シグナルである可能性があります。
   

   ハンマー線の特徴:

   ・ハンマー線は下降トレンドに現れ、下の影が長いほど良く、実体が小さいほど良いです。

   ・ハンマー線はサポートレベルで最もよく現れます。

   ・ハンマー線の現れは相場が下値支持線を見つけたことを示しており、徐々に買い注文が入り、相場を押し上げている。

   
   

9. かぶせ（暗雲が覆う）

   
   

   
   

   かぶせは通常、株式や市場の上昇トレンド中に発生し、潜在的な反転シグナルとなります。

   陽線が出現した次に出ているローソク足の価格が、陽線の終値より高くはじまり安く終わっています。ちょうどはらみでもつつみでもない中間地点のような組み合わせだとわかります。このようなパターンが、上昇相場で出現すると上昇から下落への転換を示唆していることになります。

   
   

上記はすべてのローソク足のパターンではありません。実際には、他にも多くの複雑なローソク足の形状があります。ローソク足は、市場トレンドを解釈する上で重要な役割を果たす強力なテクニカル分析ツールです。さまざまな重要なローソク足の形状を理解し、活用することで、投資家は市場の動きをより正確に判断し、取引上の意思決定の精度を向上させることができます。

ローソク足を使用して取引の意思決定を行う場合、投資家はより良い結果を得るために、ローソク足のパターンとサポートおよびレジスタンス レベルと組み合わせて使用するなど、いくつかの重要なテクニックに注意を払う必要があります。たとえば、3 つ以上のローソク足の組み合わせが同じ位置に表示される場合、それはサポート レベルまたはレジスタンス レベルである可能性があります。 ローソク足の組み合わせがサポート レベルまたはレジスタンス レベルに現れる場合、シグナルの信頼性は高くなります。移動平均線や相対力指標など他のテクニカル分析ツールと組み合わせることで、相場の動向を総合的に判断することもできます。さらに、トレンドに盲目的に従うことを避けるために、市場のニュースやイベントにタイムリーに注意を払ってください。最後に、明確なストップロスとプロフィットポイントを設定し、リスクを適切に管理し、市場を合理的に分析して、投資決定の堅牢性と持続可能性を確保します。

免責事項: この資料は一般的な情報提供のみを目的としており、財務、投資、またはその他の依存すべきアドバイスを意図したものではありません (また、そのようにみなされるべきではありません)。資料に記載されているいかなる意見も、特定の投資、証券、取引、または投資戦略が特定の人物に適しているという EBC または著者による推奨を構成するものではありません。