Top 8 đồng tiền được giao dịch nhiều nhất

Đối với bất kỳ nhà giao dịch, nhà đầu tư hay nhà quản lý danh mục đầu tư nào, đây là một công cụ bổ trợ chính yếu. Hãy cùng xem xét 8 đồng tiền và các ngân hàng trung ương của quốc gia phát hành mà mọi nhà giao dịch hoặc nhà đầu tư nên biết.

1. Đô la Mỹ

Ngân hàng trung ương: Cục Dự trữ Liên bang

Đồng đô la Mỹ, được thành lập năm 1913 theo Quy định của Cục Dự trữ Liên bang, là tổ chức ngân hàng trung ương của Hoa Kỳ. Hệ thống này được dẫn dắt bởi một chủ tịch và một ban giám đốc, chủ yếu tập trung vào Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC), một nhánh của nó. FOMC giám sát hoạt động thị trường mở và chính sách tiền tệ, hay còn gọi là lãi suất.

Ủy ban hiện tại bao gồm 12 chủ tịch của Ngân hàng Dự trữ Liên bang và 7 thành viên của Ban Giám đốc Dự trữ Liên bang. Ngân hàng Dự trữ Liên bang New York đã và đang phục vụ trong ủy ban này. Mặc dù có 12 thành viên có quyền bỏ phiếu, các quốc gia không phải là thành viên (bao gồm các thống đốc bổ sung của Ngân hàng Dự trữ Liên bang) cũng được mời chia sẻ quan điểm về tình hình kinh tế hiện tại trong các cuộc họp sáu tuần của ủy ban.

Đồng đô la Mỹ đôi khi được gọi là "greenback" và là đồng tiền nội địa của nền kinh tế lớn nhất thế giới, Hoa Kỳ. Giống như bất kỳ đồng tiền nào, đô la Mỹ được hỗ trợ bởi các yếu tố kinh tế cơ bản (bao gồm GDP), cũng như các báo cáo sản xuất và việc làm. Tuy nhiên, đồng đô la Mỹ cũng chịu ảnh hưởng lớn từ ngân hàng trung ương và các thông báo về chính sách lãi suất. Đô la Mỹ là thước đo chuẩn cho giao dịch với các đồng tiền lớn khác, đặc biệt là euro, yen và bảng Anh.

2. Euro

Ngân hàng Trung ương: Ngân hàng Trung ương Châu Âu

Đối thủ lớn của đồng đô la Mỹ

Ngân hàng Trung ương Châu Âu, có trụ sở tại Frankfurt, Đức, là ngân hàng trung ương của 17 quốc gia thành viên thuộc khu vực đồng euro. Tương tự như Ủy ban Thị trường Mở Liên bang của Hoa Kỳ, Ngân hàng Trung ương Châu Âu có một cơ quan chính phụ trách quyết định chính sách tiền tệ, đó là một ủy ban điều hành gồm năm thành viên và do một chủ tịch đứng đầu. Việc lựa chọn các lãnh đạo chính sách khác dựa trên xem xét rằng bốn trong số các ghế còn lại được dành riêng cho bốn nền kinh tế lớn nhất trong hệ thống - Đức, Pháp, Ý và Tây Ban Nha - để đảm bảo rằng nền kinh tế lớn nhất luôn được đại diện trong trường hợp có thay đổi về quản lý. Ủy ban tổ chức khoảng 10 cuộc họp hàng năm.

Ngoài việc có quyền hạn đối với chính sách tiền tệ, Ngân hàng Trung ương Châu Âu còn có quyền phát hành tiền tệ. Giống như Cục Dự trữ Liên bang, các nhà hoạch định chính sách đôi khi can thiệp khi các ngân hàng hoặc hệ thống gặp thất bại. Ngân hàng Trung ương Châu Âu khác với Cục Dự trữ Liên bang ở một khía cạnh quan trọng: mục tiêu chính của nó là ổn định giá cả thay vì tối đa hóa việc làm và duy trì ổn định lãi suất dài hạn, sau đó là cam kết với chính sách kinh tế chung. Do đó, những người ra quyết định sẽ chuyển sự tập trung của họ vào lạm phát tiêu dùng khi đưa ra các quyết định lãi suất chính.

Mặc dù hệ thống tiền tệ của đồng euro có phần phức tạp, nhưng không phải quá phức tạp. So với các đồng tiền chính khác như bảng Anh hay đô la Úc, đồng euro ít biến động hơn so với đô la Mỹ. Biên độ dao động trung bình hàng ngày của cặp tiền tệ euro - đô la Mỹ là 30–40 điểm, và khi biên độ lớn thì có thể lên tới 60 điểm. Một yếu tố khác cần xem xét là thời gian. Do thị trường ngoại hối mở cửa 24 giờ, các nhà giao dịch ngoại hối phải phát triển chiến lược giao dịch phù hợp với thời gian giao dịch. Trong giờ giao dịch ở London và Hoa Kỳ (từ 2 giờ sáng đến 11 giờ sáng theo Giờ Chuẩn Đông), cặp tiền tệ euro có thể được giao dịch.

3. Yên Nhật (JPY)

Ngân hàng Trung ương: Ngân hàng Nhật Bản

Ngân hàng Nhật Bản được thành lập năm 1882 và là ngân hàng trung ương của Nhật Bản, khi đó là nền kinh tế lớn thứ hai thế giới. Ngân hàng chịu trách nhiệm về chính sách tiền tệ, phát hành tiền, các hoạt động trên thị trường tiền tệ và phân tích kinh tế. Ủy ban chính sách tiền tệ chính thường cố gắng đạt được sự ổn định kinh tế, liên tục trao đổi ý kiến với chính phủ đương quyền trong khi nỗ lực đạt được sự độc lập và minh bạch. Ngân hàng trung ương tổ chức từ 12 đến 14 cuộc họp hàng năm, do một nhóm gồm chín thành viên chính sách dẫn dắt, bao gồm hai phó chủ tịch được bổ nhiệm kép.

Đồng yên Nhật thường được sử dụng trong các giao dịch chênh lệch lãi suất. Đồng yên Nhật cung cấp lãi suất thấp và được sử dụng để giao dịch với các đồng tiền có lợi suất cao, đặc biệt là đô la New Zealand, đô la Úc và bảng Anh. Do đó, đồng yên thường có mức độ biến động cao, khiến các nhà giao dịch ngoại hối phải xem xét đồng yên từ góc độ kỹ thuật trong thời gian dài. Biên độ dao động trung bình hàng ngày là 30–40 điểm, và có thể lên tới 150 điểm khi biến động lớn. Nếu bạn muốn thử giao dịch với đồng yên Nhật, bạn có thể tập trung vào khoảng thời gian trùng lặp giữa giờ giao dịch ở London và Hoa Kỳ (từ 6 giờ sáng đến 11 giờ sáng theo Giờ Chuẩn Đông).

4. Bảng Anh (GBP)

Ngân hàng Trung ương: Ngân hàng Anh

Đồng tiền của Nữ hoàng

Là cơ quan quản lý chính của Vương quốc Anh, Ngân hàng Anh tương tự như Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ. Ngân hàng Anh đã thành lập một ủy ban do Thống đốc đứng đầu, bao gồm chín thành viên, trong đó có bốn thành viên bên ngoài được bổ nhiệm bởi Bộ trưởng Tài chính, Kinh tế trưởng, Trưởng phòng Hoạt động Thị trường, Kinh tế trưởng của ủy ban và hai Phó Chủ tịch.

Ủy ban Chính sách Tiền tệ họp một lần mỗi tháng để quyết định lãi suất và chính sách tiền tệ rộng lớn hơn, với mục tiêu chính là duy trì sự ổn định giá cả trong nền kinh tế. Do đó, Ủy ban Chính sách Tiền tệ đã đặt mục tiêu lạm phát giá tiêu dùng ở mức 2%. Nếu mục tiêu này bị vi phạm, thống đốc phải thông báo bằng văn bản cho Bộ trưởng Tài chính thông qua một bức thư. Năm 2007, chỉ số giá tiêu dùng của Anh đã tăng đột ngột lên 3,1%, và khi đó thống đốc ngân hàng trung ương đã thực hiện các biện pháp phù hợp. Đối với thị trường, việc phát hành bức thư này thường là dấu hiệu tiên đoán, vì nó làm tăng khả năng thắt chặt chính sách tiền tệ.

So với đồng euro, biến động của bảng Anh tương đối cao, với biên độ dao động trung bình hàng ngày từ 100–150 điểm, nhưng cũng không hiếm khi chỉ 20 điểm. Biến động của các cặp tiền tệ đáng chú ý thường mang lại cho bảng Anh những đặc điểm biến động mạnh, với các nhà giao dịch tập trung vào các cặp tiền tệ như bảng Anh/yên Nhật và bảng Anh/franc Thụy Sĩ. Do đó, trong giờ giao dịch ở London và Hoa Kỳ, biến động của bảng Anh có thể đạt mức cao nhất, trong khi trong thời gian giao dịch tại châu Á (5 giờ chiều đến 1 giờ sáng theo Giờ Chuẩn Đông), biến động của bảng Anh là thấp nhất.

5. Franc Thụy Sĩ (CHF)

Ngân hàng Trung ương: Ngân hàng Quốc gia Thụy Sĩ

Khác với các ngân hàng trung ương lớn khác, Ngân hàng Trung ương Thụy Sĩ là cơ quan quản lý các quan hệ đối tác công-tư. Điều này xuất phát từ thực tế rằng Ngân hàng Quốc gia Thụy Sĩ về mặt kỹ thuật là một công ty được điều chỉnh đặc biệt. Do đó, hơn 50% Ngân hàng Trung ương Thụy Sĩ thuộc sở hữu của nhà nước. Hội đồng quản trị của ngân hàng này tập trung vào chính sách ổn định kinh tế và tài chính. Hội đồng của Ngân hàng Trung ương Thụy Sĩ tương đối nhỏ, chỉ gồm ba người đứng đầu ngân hàng, và họ họp hàng quý để đưa ra các quyết định chính sách tiền tệ.

Hội đồng này quyết định phạm vi lãi suất (cộng hoặc trừ 25 điểm cơ bản).

Mối quan hệ giữa đồng euro và franc Thụy Sĩ rất thú vị. Tương tự như đồng euro, franc Thụy Sĩ không có sự biến động lớn trong mỗi phiên giao dịch riêng lẻ. Do đó, biên độ dao động trung bình hàng ngày của franc Thụy Sĩ là 35 điểm. Franc Thụy Sĩ thường có khối lượng giao dịch cao nhất trong giờ giao dịch London (2 giờ sáng–8 giờ sáng theo Giờ Chuẩn Đông).

6. Đô la Canada (CAD)

Ngân hàng Trung ương: Ngân hàng Canada

Ngân hàng Canada được thành lập theo Đạo luật Ngân hàng Canada năm 1934, với trách nhiệm "tập trung vào các mục tiêu lạm phát thấp và ổn định, đồng tiền an toàn và ổn định, sự ổn định tài chính và quản lý hiệu quả các quỹ chính phủ và nợ công". Ngân hàng Canada hoạt động độc lập và có một số điểm tương đồng với Ngân hàng Trung ương Thụy Sĩ, vì đôi khi nó được coi là một công ty thuộc sở hữu trực tiếp của Bộ Tài chính. Mặc dù lợi ích của chính phủ có mối quan hệ mật thiết, thống đốc ngân hàng trung ương vẫn có trách nhiệm duy trì khoảng cách nhất định với chính phủ hiện tại để thúc đẩy sự ổn định giá cả dài hạn. Mục tiêu lạm phát của Ngân hàng Canada là 2–3%, và khi có sự sai lệch về giá cả, ngân hàng thường có xu hướng giữ lập trường "diều hâu" thay vì "bồ câu".

Đô la Canada có liên hệ với các đồng tiền chính, với biên độ dao động trung bình hàng ngày là 30–40 điểm. Giá cả tiền tệ và xu hướng hàng hóa có sự nhất quán, và một đặc điểm độc đáo của đồng đô la Canada là mối quan hệ với dầu thô. Canada là nhà xuất khẩu hàng hóa lớn, vì vậy một số lượng lớn các nhà giao dịch và nhà đầu tư sử dụng đô la Canada để phòng ngừa các vị thế hàng hóa hiện tại của họ hoặc tham gia vào các giao dịch thuần túy để theo dõi các tín hiệu trong thị trường dầu.

7. AUD/NZD

Ngân hàng Trung ương: Ngân hàng Dự trữ Úc/Ngân hàng Dự trữ New Zealand

Luôn là lựa chọn yêu thích của các nhà kinh doanh chênh lệch lãi suất.

Lãi suất do Ngân hàng Dự trữ Úc cung cấp ở mức tương đối cao trong các thị trường toàn cầu chính, và kế hoạch dài hạn của ngân hàng luôn dựa trên sự ổn định giá cả và tăng trưởng kinh tế. Hội đồng ngân hàng gồm sáu thành viên do thống đốc lãnh đạo, cùng một phó thống đốc và một bộ trưởng tài chính. Họ làm việc cùng nhau để kiểm soát lạm phát trong khoảng từ 2 đến 3% và tổ chức chín cuộc họp mỗi năm. Tương tự, Ngân hàng Dự trữ New Zealand cũng đang nỗ lực đạt được các mục tiêu lạm phát và hy vọng sử dụng chúng làm cơ sở cho giá cả.

Cả hai đồng tiền đều là trọng tâm của các nhà giao dịch chênh lệch lãi suất, vì đô la Úc và đô la New Zealand mang lại lợi nhuận cao nhất trong số bảy đồng tiền chính trên hầu hết các nền tảng. Do đó, nếu xảy ra quá trình giảm đòn bẩy, các cặp tiền tệ này sẽ trải qua sự biến động. Ngoài ra, giống như các đồng tiền chính khác, biên độ dao động hàng ngày của đô la Úc và đô la New Zealand là từ 30 đến 40 điểm. Cả hai đồng tiền này đều có mối liên hệ chặt chẽ với hàng hóa, nổi bật nhất là bạc và vàng.

8. Rand Nam Phi (ZAR)

Cơ hội mới nổi

Ngân hàng Dự trữ Nam Phi, trước đây được mô phỏng theo Ngân hàng Anh, là cơ quan quản lý tiền tệ của Nam Phi. Nhiệm vụ của ngân hàng tương tự như các ngân hàng trung ương khác. Trong một số trường hợp, Ngân hàng Dự trữ Nam Phi còn được gọi là chủ nợ, ngân hàng thanh toán bù trừ, và là người giữ vàng chính. Quan trọng nhất, ngân hàng trung ương chịu trách nhiệm "đạt được và duy trì sự ổn định giá cả", bao gồm việc can thiệp vào thị trường ngoại hối trong trường hợp có sự kiện bất ngờ.

Điều thú vị là Ngân hàng Dự trữ Nam Phi vẫn là một tổ chức tư nhân hoàn toàn với hơn 600 cổ đông, mỗi người có tỷ lệ sở hữu cổ phần dưới 1% tổng vốn cổ phần. Điều này nhằm đảm bảo rằng lợi ích của Nam Phi vượt qua mọi lợi ích cá nhân. Để duy trì chính sách này, một hội đồng quản trị bao gồm tổng thống và 14 thành viên chịu trách nhiệm vận hành ngân hàng trung ương và cam kết đạt được các mục tiêu tiền tệ. Hội đồng quản trị họp sáu lần một năm.

Biên độ dao động trung bình hàng ngày của đồng rand Nam Phi có thể đạt 1000 điểm, với mức độ biến động tương đối cao. Nhưng đừng để bị nhầm lẫn bởi sự biến động lớn, vì nếu quy đổi thành đô la, biên độ dao động này tương đương với bảng Anh, điều này làm cho đồng rand Nam Phi và đô la Mỹ trở thành một cặp tiền tệ tốt (đặc biệt khi xét đến tiềm năng kinh doanh chênh lệch lãi suất). Các nhà giao dịch cũng cân nhắc mối quan hệ giữa đồng rand Nam Phi với vàng và bạch kim. Nam Phi là quốc gia xuất khẩu hàng đầu thế giới về hai kim loại này, do đó không có gì ngạc nhiên khi tồn tại mối quan hệ tương tự như giữa đô la Canada và dầu thô. Vì vậy, trong trường hợp không có đủ dữ liệu kinh tế, hãy xem xét các cơ hội mà thị trường hàng hóa tạo ra.

Kết luận

Với sự phát triển liên tục và tăng trưởng của các thị trường tài chính trên toàn thế giới, forex và tiền tệ sẽ đóng vai trò ngày càng quan trọng trong các giao dịch hàng ngày. Khối lượng giao dịch danh nghĩa của thị trường forex vượt quá 5 nghìn tỷ USD hàng ngày. Vì vậy, dù là cho việc đổi tiền trong thương mại vật chất hay chỉ đơn giản là đa dạng hóa danh mục đầu tư, forex tiếp tục mang lại nhiều cơ hội hơn cho các nhà đầu tư bán lẻ và tổ chức.