Metode dan saluran perdagangan logam mulia

Sama seperti Nyonya Jepang yang memanfaatkan rendahnya suku bunga yen untuk melakukan lindung nilai terhadap suku bunganya, orang Amazon di Tiongkok juga suka melindungi properti mereka dengan membeli emas. Meskipun logam mulia seperti emas dan perak selalu menjadi pilihan investasi yang diminati oleh individu kelas atas, logam mulia merupakan investasi dan komoditas keuangan penting di pasar keuangan. Saat ini, perdagangan logam mulia juga telah memasuki kehidupan masyarakat umum, sehingga banyak investor yang ingin mencobanya. Oleh karena itu, artikel ini akan memperkenalkan metode dan saluran investasi perdagangan logam mulia kepada pemula dalam investasi logam mulia.

Kelebihan dan kekurangan perdagangan logam mulia

Logam mulia mengacu pada unsur logam yang lebih langka di alam, selain emas dan perak yang sudah dikenal, serta platina, paladium, rhodium, dan sebagainya. Produk-produk tersebut biasanya memiliki nilai ekonomi dan kegunaan yang tinggi serta telah lama dikenal secara luas dan menjadi pilihan investasi yang banyak dicari. Nilai investasinya luar biasa, baik pada saat krisis ekonomi seperti inflasi maupun perubahan suku bunga.

Kelangkaan logam mulia memberi mereka sifat untuk mempertahankan nilai, karena pasokannya relatif terbatas. Produksinya juga tunduk pada proses dan peraturan yang ketat, sehingga pasokannya tidak berfluktuasi sedrastis komoditas lainnya. Logam mulia juga memiliki cadangan yang relatif terbatas dan siklus produksi yang panjang sehingga nilainya relatif stabil.

Pada saat yang sama, mereka mempunyai kegunaan yang luas dalam industri, perhiasan, elektronik, dan bidang lainnya, dan permintaan yang beragam ini mendukung nilainya. Misalnya, sebagai emas dan perak yang paling terkenal di antara logam mulia, mereka tidak hanya memiliki ketahanan keuletan dan konduktivitas termal yang baik, konduktivitas listrik, atau transaksi manusia menggunakan mata uang selama ribuan tahun.

Selain emas dan perak, platina dan paladium juga termasuk logam mulia yang patut diwaspadai investor. Platinum adalah logam mulia yang sangat langka dan serbaguna, dan harganya biasanya lebih tinggi dibandingkan emas. Platinum terutama digunakan dalam katalis otomotif, manufaktur perhiasan, elektronik, dan peralatan medis.

Industri otomotif merupakan salah satu pendorong utama permintaan platinum, karena platinum banyak digunakan sebagai katalis dalam sistem pengolahan gas buang otomotif. Harga platinum sering kali terpengaruh karena angka penjualan dan produksi mobil global berfluktuasi. Misalnya, peningkatan penjualan mobil dapat menyebabkan peningkatan permintaan platinum, sehingga menaikkan harganya.

Dan mereka mempunyai makna simbolis khusus dalam banyak kebudayaan dan karena itu mempunyai nilai intrinsik dalam pertukaran budaya dan tradisi. Dalam beberapa budaya, logam mulia dipandang sebagai simbol kekayaan, kekuasaan, dan status dan oleh karena itu sering digunakan sebagai hadiah berharga pada acara-acara seperti pernikahan, perayaan, dan pertukaran hadiah.

Yang terpenting, investor sering kali beralih ke logam mulia sebagai pilihan safe-haven pada saat terjadi ketidakstabilan ekonomi dan meningkatnya risiko inflasi. Karena kelangkaannya dan nilainya yang relatif stabil, logam mulia cenderung mempertahankan nilainya, dan terkadang bahkan meningkatkannya, pada saat terjadi gejolak keuangan.

Misalnya, nilai emas dan perak ditentukan oleh pasar 24 jam sehari, setiap 7 hari, dan relatif tidak terpengaruh oleh hukum penawaran dan permintaan. Permintaan emas dan perak cenderung meningkat ketika ketidakpastian seperti permasalahan sistem keuangan, kenaikan inflasi, pecahnya perang, atau krisis politik mempengaruhinya.

Dalam beberapa tahun terakhir, keuntungan investasi logam mulia jauh melebihi keuntungan produk keuangan seperti saham dan dana. Harga emas naik dari $251 per ons pada tahun 2000 ke level tertinggi $1.920 per ons, mencapai peningkatan sebesar 665%. Dan pencapaian tertinggi perak adalah 900%; platinum juga menghasilkan lima kali lipat. Ditambah dengan desain leverage pada beberapa produk logam mulia, keuntungan sebenarnya bagi investor mungkin lebih tinggi.

Seperti kata pepatah klasik, barang antik di masa kemakmuran dan emas di masa kekacauan. Mengingat gejolak saham Tiongkok saat ini, krisis utang internasional dan Eropa serta krisis utang AS berada dalam konteks perlambatan ekonomi dan inflasi yang tinggi. Logam mulia dengan fungsi menjaga lindung nilai patut mendapat perhatian lebih dan terus-menerus.

Tentu saja, perdagangan logam mulia tidaklah bebas risiko. Misalnya, ketika situasi ekonomi global menguntungkan, investor mungkin akan beralih ke investasi lain yang berisiko lebih tinggi. Namun investasi berpotensi lebih menguntungkan, yang bisa menyebabkan penurunan harga logam mulia. Selain itu, pasokan logam mulia dapat dipengaruhi oleh faktor-faktor seperti biaya produksi perusahaan pertambangan, penemuan mineral baru, dan teknik ekstraksi yang lebih baik, sehingga menyebabkan fluktuasi harga.

Logam mulia seperti emas dan perak dianggap sebagai penyimpan nilai, dan nilainya relatif stabil bahkan dalam menghadapi devaluasi mata uang. Oleh karena itu, perdagangan logam mulia dipandang sebagai strategi untuk melindungi portofolio dari inflasi dan devaluasi mata uang. Namun, strategi investasi yang sesuai hanya dapat ditemukan dengan memahami karakteristik masing-masing logam mulia dan faktor-faktor yang mempengaruhi harganya, serta menggabungkannya dengan tujuan investasi dan toleransi risiko.

Apa saja cara untuk memperdagangkan logam mulia?

Setelah memahami karakteristik dan faktor dampak harga setiap logam mulia, sebaiknya Anda juga memilih metode investasi yang tepat jika ingin memperdagangkan logam mulia. Misalnya saja apakah akan memilih investasi fisik atau investasi dana ETF. Investor dapat membuat pilihan yang tepat sesuai dengan karakteristik, risiko, dan orang yang menerapkan masing-masing metode.

Yang pertama adalah investasi fisik logam mulia, antara lain emas, perak, dan lain sebagainya. Logam mulia fisik adalah emas dan perak fisik yang dapat dilihat dan disentuh, seperti emas batangan, batangan perak, serta koin emas dan perak yang dicetak di berbagai negara. Logam mulia fisik memiliki nilai riil dan kinerja historis yang stabil serta dapat digunakan sebagai aset lindung nilai pada saat krisis keuangan atau inflasi. Pendekatan ini aman, andal, dan memiliki fungsi menjaga nilai, sehingga cocok bagi mereka yang ingin melakukan investasi tetap.

Dua koin emas dan perak yang paling dikenal di pasaran adalah Koin Emas Elang Amerika (American Eagle) dan Koin Emas Daun Maple Kanada (Daun Maple Kanada). Namun, penting untuk dicatat bahwa Anda tidak boleh dengan mudah berinvestasi pada koin emas dan perak kuno; harganya terutama disebabkan oleh kelangkaan, bukan nilai logam itu sendiri, seperti halnya barang antik.

Berinvestasi pada logam mulia dalam bentuk fisik adalah salah satu bentuk investasi teraman; ini secara efektif merupakan bentuk asuransi mandiri untuk pelestarian aset. Jika terjadi bencana di dunia nyata, emas dan perak dapat diubah menjadi mata uang keras untuk memperoleh makanan guna menjaga keamanan keluarga Anda. Keuntungan berinvestasi pada logam mulia makanan adalah volatilitas yang rendah, risiko rendah, dan kenyamanan psikologis.

Namun pada saat yang sama, ini bukannya tanpa kekurangan. Karena sifat fisik logam mulia, logam mulia memerlukan ruang penyimpanan yang aman. Jika jumlahnya sedikit, ada baiknya untuk menyimpannya di brankas di rumah. Namun jika logam mulia fisiknya berjumlah besar, maka mencari ruang penyimpanan yang aman akan lebih merepotkan. Lagi pula, Anda tidak bisa begitu saja menyimpannya di bank, atau Anda mungkin tidak bisa mendapatkannya saat Anda membutuhkannya.

Dan jika Anda pergi ke bursa logam mulia dan menyewa ruang penyimpanan terpisah yang aman, maka ada biaya lain yang harus dikeluarkan. Ini berarti biaya penyimpanan dan asuransi lebih tinggi, dan penyimpanan yang aman perlu dipertimbangkan. Selain itu, logam mulia fisik tidak mudah dibagi dan diperdagangkan serta mungkin tidak likuid.

Dimungkinkan juga untuk berpartisipasi dalam pasar emas, perak, dan logam mulia lainnya melalui dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) logam mulia. Dibandingkan dengan logam mulia fisik, keunggulan ETF logam mulia adalah tidak memerlukan ruang penyimpanan dan mudah diperdagangkan dengan likuiditas yang baik. Selain itu, terkait dengan harga perdagangan emas dan perak fisik, sehingga memiliki karakteristik investasi logam mulia fisik.

Karakteristik ini cocok bagi investor yang tidak ingin memiliki logam mulia fisik namun ingin menggunakannya sebagai sarana untuk menjaga nilai asetnya. Namun kita perlu memperhatikan biaya pengelolaan dan risiko pihak ketiga. Lagi pula, meskipun dijaminkan dengan emas dan perak fisik, tidak ada kepemilikan substansial atas jaminan tersebut sebagai investor. Selain itu, ETF memiliki biaya pengelolaan yang dapat mengikis sebagian keuntungan.

Bagi investor yang berinvestasi pada ETF logam mulia, Anda dapat menerapkan strategi diversifikasi untuk mengurangi risiko satu aset dengan berinvestasi pada beberapa ETF logam mulia secara bersamaan. Pada saat yang sama, pantau situasi pasar dan kinerja ETF secara teratur dan lakukan penyesuaian tepat waktu terhadap portofolio investasi untuk mengatasi fluktuasi dan risiko pasar.

Selain itu, ada logam mulia berjangka yang tersedia untuk diperdagangkan. Konsep futures adalah berkomitmen untuk membeli atau menjual aset yang mendasarinya pada harga tertentu di masa depan. Karena masa depan pada dasarnya sangat berisiko, diperlukan tingkat keahlian tertentu untuk dapat berpartisipasi dalam pasar logam mulia melalui kontrak berjangka.

Apalagi pembelian dan penjualan futures tidak memerlukan jumlah total transaksi yang harus disediakan, melainkan hanya margin yang sangat kecil, misalnya 10%. Ini setara dengan peningkatan leverage secara alami. Seringkali, fluktuasi harga yang sangat kecil dapat menyebabkan kerugian atau keuntungan besar dalam perdagangan berjangka, sehingga harus dioperasikan oleh para profesional. Namun, dibandingkan dengan kontrak berjangka minyak mentah, misalnya, kontrak berjangka logam mulia memerlukan ruang penyimpanan yang sangat sedikit dan sangat mudah untuk dikirimkan.

Bagi investor yang tertarik untuk mencoba investasi berjangka logam mulia, mereka dapat mempelajari dan memanfaatkan metode analisis teknis seperti pola grafik, garis tren, dan indikator teknis untuk membantu dalam pengambilan keputusan dan memprediksi pergerakan pasar. Memahami berita pasar dan faktor fundamental untuk menyesuaikan strategi perdagangan secara tepat waktu dan merespons perubahan pasar secara fleksibel.

Dimungkinkan juga untuk berinvestasi pada saham perusahaan pertambangan yang berinvestasi pada logam mulia, yang memiliki keuntungan berupa keuntungan dari pertumbuhan harga emas dan menerima insentif untuk membayar dividen. Mungkin juga ada peluang untuk berinvestasi pada saham perusahaan pertambangan yang berinvestasi pada logam mulia, yang memiliki keuntungan berupa keuntungan dari pertumbuhan harga emas dan menerima insentif untuk membayar dividen.

Harga saham perusahaan pertambangan tidak hanya mencerminkan perubahan harga logam mulia tetapi juga perubahan biaya operasional perusahaan. Misalnya, selama masa epidemi Virus Mahkota Baru, perusahaan pertambangan mengalami penurunan biaya penambangan karena harga energi yang lebih rendah. Akibatnya, nilai saham perusahaan pertambangan logam mulia meningkat signifikan selama beberapa tahun terakhir.

Namun pada saat yang sama, masih banyak pekerjaan rumah yang harus diselesaikan karena pengelolaan operasional perusahaan dan prospek keberlanjutannya harus diperhitungkan. Seperti halnya semua investasi saham, investor harus memiliki pemahaman yang lebih mendalam tentang fundamental, aset, dan kewajiban perusahaan. Oleh karena itu, jenis perdagangan logam mulia ini cocok bagi mereka yang memiliki pengalaman investasi dan bersedia mengambil risiko lebih besar.

Berinvestasi pada saham perusahaan pertambangan logam mulia memerlukan fokus pada fundamental industri dan perusahaan serta pemahaman faktor-faktor seperti biaya produksi, cadangan, dan tim manajemen. Strategi diversifikasi dapat diterapkan dengan berinvestasi pada beberapa saham perusahaan pertambangan untuk mengurangi risiko pada satu perusahaan. Pada saat yang sama, pelacakan rutin terhadap kinerja perusahaan dan dinamika industri memastikan penyesuaian portofolio investasi secara tepat waktu.

Bagi sebagian orang yang tidak ingin melakukan pekerjaan rumah mereka untuk meneliti saham perusahaan pertambangan tunggal, ada juga ETF pertambangan untuk berinvestasi. Keuntungannya adalah Anda dapat menikmati keuntungan dan pertumbuhan harga saham dari seluruh industri pertambangan logam mulia tanpa terlalu banyak biaya. banyak risiko terkonsentrasi pada satu saham perusahaan. Namun, imbalannya sebanding dengan risikonya, sehingga cocok bagi orang-orang malas dan mereka yang memiliki toleransi risiko sedikit lebih lemah untuk berpartisipasi.

Sisi negatifnya, tentu saja, adalah kemungkinan kehilangan keuntungan ekstra dari satu saham yang kinerjanya melebihi rata-rata pasar, selain biaya manajemen. Untuk investor jangka panjang, Anda dapat memilih untuk membangun posisi di ETF penambangan logam mulia secara bertahap dengan berinvestasi secara teratur dalam jumlah tetap. Strategi ini membantu mendiversifikasi risiko sekaligus mendapatkan keuntungan dari pertumbuhan harga logam mulia dalam jangka panjang.

Bagi mereka yang memiliki hobi berjudi dan ingin melakukan permainan jangka pendek, terdapat pilihan untuk investasi derivatif logam mulia, termasuk derivatif seperti leverage ETF pada perusahaan pertambangan logam mulia. Namun saham-saham pertambangan sudah memiliki risiko tersendiri, dan menambahkan risiko leverage membuat banyak orang kesulitan untuk menerimanya.

Selain itu, untuk mencapai leverage 2x, kombinasi instrumen seperti opsi berjangka dan reverse repo harus dimanfaatkan. Dan harga leveraged ETF ini akan terus terdepresiasi seiring berjalannya waktu, padahal harga saham pertambangannya sendiri tidak banyak berubah, sehingga hanya cocok untuk operasi jangka pendek.

Bagi investor yang berinvestasi pada derivatif logam mulia, mereka harus memilih waktu perdagangan dengan hati-hati dan menghindari mengikuti tren atau mengejar pasar secara membabi buta. Mengadopsi strategi stop-loss dan take-profit yang ketat untuk mengendalikan risiko dan mencegah kerugian yang lebih besar akibat fluktuasi pasar. Pada saat yang sama, penyesuaian posisi yang tepat waktu dan respons yang fleksibel terhadap perubahan pasar.

Di atas adalah metode perdagangan logam mulia yang umum. Investor dapat memilih metode perdagangan yang sesuai dengan tujuan investasi, selera risiko, dan ukuran modal mereka sendiri. Perlu dicatat bahwa setelah menentukan metode perdagangan yang baik, investor juga harus menemukan saluran perdagangan yang sesuai, seperti bursa.

Saluran perdagangan logam mulia mencakup ukuran

Bagi investor, penting untuk memilih saluran perdagangan logam mulia yang tepat bagi mereka. Misalnya, perdagangan bursa, perdagangan bebas, lembaga keuangan, platform perdagangan online, pasar fisik, dll. Saluran perdagangan yang berbeda mencakup ukuran metode perdagangan yang berbeda.

Diantaranya, perdagangan bursa adalah salah satu yang paling dominan, mencakup cakupan global dan menyediakan kontrak perdagangan yang terstandarisasi. Bursa berjangka yang lebih terkenal, seperti New York Mercantile Exchange (NYMEX), London Metal Exchange (LME), Chicago Mercantile Exchange (CME), dan bursa besar lainnya, berskala besar, mencakup cakupan global dan menyediakan logam mulia yang terstandarisasi. kontrak perdagangan.

Perdagangan OTC, di sisi lain, mencakup pasar dan platform perdagangan over-the-counter (OTC), yang ukurannya bervariasi dan menawarkan opsi perdagangan yang lebih fleksibel namun juga relatif lebih berisiko. Di pasar OTC, investor dapat berdagang langsung dengan investor lain tanpa harus melalui perantara atau bursa. Pendekatan ini biasanya lebih fleksibel, dan ukuran serta persyaratan transaksi dapat disesuaikan berdasarkan kesepakatan bersama.

Selain itu, beberapa platform perdagangan logam mulia juga menawarkan layanan perdagangan OTC, di mana investor dapat berdagang dengan investor lain, menikmati pilihan pasar yang lebih luas dan proses perdagangan yang lebih nyaman. Lalu ada platform perdagangan online, termasuk berbagai broker dan platform perdagangan online. Ukurannya bervariasi tetapi biasanya menawarkan metode perdagangan yang nyaman dan banyak alat perdagangan. Investor dapat memperdagangkan logam mulia seperti emas dan perak melalui platform ini.

Lembaga keuangan seperti bank, perusahaan sekuritas, dan lembaga keuangan lainnya menyediakan layanan perdagangan logam mulia dalam skala yang lebih besar, dengan tingkat profesionalisme dan jaminan kredibilitas tertentu. Beberapa bursa saham (misalnya, Bursa Efek Toronto, NASDAQ, dll.) menyediakan perdagangan saham yang berhubungan dengan logam mulia. Sedangkan untuk perbankan, saat ini di Tiongkok, bank-bank besar telah menutup jendela perdagangan logam mulia.

Selain itu, pasar fisik juga menjadi pilihan terutama bagi investor yang memiliki kebutuhan terhadap logam mulia fisik. Pasar fisik mengacu pada perdagangan logam mulia fisik di bursa emas, pasar perhiasan, dan tempat lainnya. Skalanya relatif kecil, namun investor dan pembeli yang memiliki permintaan terhadap logam mulia fisik dapat memilih untuk berdagang di pasar ini.

Selain saluran perdagangan utama ini, ada sejumlah bentuk perdagangan lainnya. Misalnya, logam mulia dapat diperdagangkan melalui pasar derivatif keuangan, yang mencakup kontrak berjangka, opsi, dan kontrak untuk perbedaan (CFD). Derivatif ini memungkinkan investor untuk berdagang dengan leverage, sehingga memperoleh keuntungan lebih besar atau mengambil risiko lebih besar selama volatilitas pasar.

Beberapa perusahaan dan pialang perdagangan logam mulia juga menawarkan sinyal perdagangan dan layanan analitis untuk membantu investor membuat keputusan perdagangan yang lebih tepat. Layanan ini dapat mencakup analisis teknis, analisis fundamental, dan komentar pasar yang membantu investor lebih memahami dinamika dan tren pasar.

Ada juga sejumlah dana investasi logam mulia (ETF) khusus yang tersedia bagi investor. Dana ini biasanya menggunakan logam mulia sebagai aset dasar dan melacak kinerja indeks pasar terkait melalui pembelian derivatif logam mulia atau logam mulia fisik. ETF memberikan cara yang nyaman bagi investor untuk mengakses kinerja pasar logam mulia melalui perdagangan sekuritas tanpa perlu memiliki fisik logam mulia secara langsung.

Secara keseluruhan, saluran perdagangan logam mulia ini memiliki ukuran dan jangkauan yang beragam, sehingga dapat memenuhi kebutuhan dan preferensi investor yang berbeda-beda. Investor dapat memilih saluran dan instrumen perdagangan yang paling tepat sesuai dengan tujuan investasi, selera risiko, dan kekuatan modalnya.

Penafian: Materi ini hanya untuk tujuan informasi umum dan tidak dimaksudkan sebagai (dan tidak boleh dianggap sebagai) nasihat keuangan, investasi, atau nasihat lain yang harus diandalkan. Tidak ada pendapat yang diberikan dalam materi yang merupakan rekomendasi dari EBC atau penulis bahwa investasi, keamanan, transaksi, atau strategi investasi tertentu cocok untuk orang tertentu.