MACD指標詳解及說明

有志於股票市場的投資人一打開K線圖就開始懵圈了，紅紅綠綠的一片到底啥意思?幾時開始入場幾時應該退場?好像都不知道。其實股市就像一片大海，你需要一個“指南針”，也就是股民常說的指標。今天我們則來了解常被人稱之為指標之王的MACD指標。

MACD指標是什麼

MACD英文全稱為Moving Average Convergence Divergence，中文全名為指數平滑異同移動平均線。由Gerald Appel於1979年提出，是一種趨勢追蹤和動量指標，常用於股票、期貨和外匯市場的技術分析。它是使用均線原理對股票收盤價進行一系列的高深數學處理後，用於預測趨勢判斷未來買賣點的基礎指標。

作為最常被投資人用到的技術指標之一，在業界也有人稱之為最強荷爾蒙指標。其主要作用是設計目的是捕捉股票或其他資產價格趨勢的變化，並提供潛在的買入或賣出訊號。 MACD的原理是透過比較兩個不同期間的指數移動平均線(EMA)來測量資產價格的變化。

MACD主要有三個部分，分別是藍色的快線、橘色的慢線和長條圖。簡單來說快線(DIF)代表股價長期與短期平均線之間的差距，慢線(DEA)則是由快線的平均值構成。長條圖說白了就是快線與慢線的差距，快線和慢線的差距越大，柱子的長度就越長。一般來說，柱體在上面會顯示綠色，在下面會顯示紅色，中間線為0軸，三者合一就是所謂的MACD。

MACD計算公式其中的函數比較多。首先我們要先計算出12日和26日平均線(EMA)，然後再算出兩者之間的差值，就是DIF了。其公式： DIF=EMA12−EMA 26。而DEA就是DIF9日平均值，其公式： DEA=DIF÷9。所以DIF會移動比較快，而DEA會比較慢，這大概也是它們被稱為快線和慢線的緣由。

MACD指標怎麼看

MACD快線通常也被稱為DIF線，慢線也被稱為DEA線。透過查看這兩條線位置可以判斷股票近期的走勢，並幫助分析價格趨勢的強弱和可能的反轉點。

其正負意義在於：當DIF線為正時，表示快速(短期)EMA在慢速(長期)EMA上方，暗示著價格上漲趨勢。當DIF線為負值時，表示快速EMA在慢速EMA下方，暗示價格下跌趨勢。當MACD長條圖為正值時，表示DIF線高於DEA線，市場可能處於上升階段。當MACD長條圖為負值時，表示DIF線低於DEA線，市場可能處於下降階段。

簡單來說，就是當兩條線都在0軸以上時，表示近期股價上漲是持續買進的好時機。反過來如果看到兩條線都在0軸以下，表示近期股價下跌，最保險的做法就是做空不做多。

如果兩條線出現了交叉，例如DIF線穿越DEA線向上就可能是價格上升的訊號，表示正的動能正在增加。市場上一般可能稱之為黃金交叉，認為其是買入訊號。而當DIF線穿越DEA線向下則是價格下降的訊號，表示負的動能正在增加。市場上稱為死亡交叉，認為其是賣出訊號。

而MACD長條圖則能一目了然地表示DIF線和DEA線的差異，其高低可以顯示價格動能的強弱。透過觀察MACD長條圖，就可以預判該股市的走向。就像紅燈跟綠燈綠燈買入，紅燈賣出。也當MACD長條圖在零軸上方成長時，表示正的動能增加，價格上升的可能性增加。當MACD長條圖在零軸下方減少時，表示負的動能減小，價格下降的可能性減少。

有時候兩條線也會出現背離的情況，所謂背離就是價格朝一個方向走，結果指標朝另一個方向走。就是當價格創新高，而MACD長條圖沒有創新高時，可能是背離，顯示當前上漲趨勢可能減弱。當價格創新低，而MACD長條圖沒有創新低時，可能是背離，顯示當前下跌趨勢可能減弱。一旦這個背離產生，它有可能會產生一個回調，或者說是一個反轉。

很多人把長條圖由負轉正看成是買入的訊號，而正轉負則是賣出的訊號。需要注意的是，雖然交叉和背離等形態的產生通常被用作買賣信號，但不是絕對的。它們應該結合其他技術分析和市場趨勢來確認。

MACD指標使用技巧

作為分析價格趨勢和市場動量的技術指標，當快速線上穿慢速線時，形成金叉。這通常被視為買入訊號，暗示市場可能進入上升趨勢。當快速線下穿慢速線時，形成死叉。這被視為賣出訊號，暗示市場可能進入下降趨勢。當快線高於慢線時，表示市場處於多頭(上漲)狀態。當快線低於慢線時，表示市場處於空頭(下跌)狀態。

還有長條圖的高度如果是正值表示上漲趨勢的強勢，負值表示下跌趨勢的強勢。投資人可以關注長條圖的變化，尤其是長條圖的高度和方向，以評估趨勢的強度。尤其要注意長條圖的背離情況，當市場價格創出新高或新低，而MACD長條圖沒有創出新高或新低時，可能會出現長條圖的背離。這可能預示著市場趨勢的減弱，可能會發生反轉。

我們可以看到這個圖在2月24號股市大跌的時候，標普500當天出現一個死亡交叉，指數直線下滑足足跌了31%。在3月25號的時候，出現一個黃金交叉。當天快線和慢線直接衝上0軸以上，表示整個趨勢向上。而且越漲越高，一路飆漲到9月份，上升幅度足足超過60%。就算你什麼指標都不用，只用MACD做交易，當天31%的大跌你也能夠完美避開，在V形反彈的時候也能完美的抓住。

但要注意的是，MACD訊號反應較慢。如果等到所有訊號都確認，這時候才進場，那一定是晚了。它最大的好處就是跑長線，看的是長線趨勢。黃金交叉和死亡交叉往往比較落後，不適合抓短線買賣。也就是說短線交易不建議使用MACD，長線交易就可以參考該指標。

MACD指標參數最佳設定

一般而言，MACD常見的預設參數是快速線是12天的指數移動平均減去26天的指數移動平均，慢速線就是快速線9天的指數移動平均。

這是MACD的預設設置，也是廣泛使用的設定。在這些設定下，MACD可以幫助識別趨勢的強度、方向以及可能的買賣訊號。

但是，對於不同的市場和交易時間框架，投資者可能需要調整這些參數。例如，對於短期交易者，可以考慮減小這些天數，使指標更敏感。相反，對於長期投資者，可以考慮增加這些天數，以平滑指標並降低虛假訊號的數量。

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