Phân kỳ giảm giá là gì và tại sao nó lại quan trọng trong giao dịch

Phân kỳ giảm là một khái niệm phân tích kỹ thuật báo hiệu khả năng đảo ngược từ xu hướng tăng sang xu hướng giảm.

Hiện tượng này xảy ra khi giá của một tài sản đạt mức cao hơn trong khi một chỉ báo động lượng, chẳng hạn như Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) hoặc Đường trung bình động hội tụ phân kỳ (MACD), hình thành mức cao thấp hơn.

Sự khác biệt này cho thấy động lực suy yếu mặc dù giá tăng, cho thấy xu hướng tăng giá có thể đang mất dần sức mạnh. Hiểu được khái niệm này có thể nâng cao chiến lược giao dịch và quản lý rủi ro.

Phân kỳ giảm là gì

Trong phân tích kỹ thuật, sự phân kỳ đề cập đến giá của một tài sản và một chỉ báo kỹ thuật di chuyển theo hướng ngược nhau.

Sự phân kỳ giảm giá xuất hiện trong xu hướng tăng khi giá tài sản đạt đỉnh cao hơn, nhưng chỉ báo động lượng không phản ánh chuyển động này mà thay vào đó lại hiển thị các đỉnh thấp hơn.

Mẫu hình này cho thấy rằng trong khi giá đang tăng, áp lực mua cơ bản giảm đi, có khả năng dẫn đến đảo ngược giá. Các nhà giao dịch hiểu đây là dấu hiệu cho thấy động thái giảm giá có thể sắp xảy ra.

Cách Nhận Dạng

Như đã đề cập, các nhà giao dịch phân tích biểu đồ giá cùng với các chỉ báo động lượng như RSI hoặc MACD để phát hiện sự phân kỳ giảm giá. Họ tìm kiếm các trường hợp giá đạt mức cao mới, nhưng chỉ báo không làm được như vậy, thay vào đó lại hình thành các mức cao thấp hơn. Sự phân kỳ này giữa giá và chỉ báo có thể báo hiệu một sự đảo ngược xu hướng tiềm năng.

Ví dụ, nếu giá cổ phiếu tăng lên mức cao mới nhưng RSI đạt đỉnh ở mức thấp hơn trước thì điều này có thể cho thấy đà tăng đang suy yếu và có thể sắp có sự đảo chiều giảm giá.

Các loại phân kỳ giảm giá

1. Phân kỳ giảm giá thường xuyên

Phân kỳ giảm giá đều đặn được quan sát thấy trong xu hướng tăng khi giá đạt đỉnh cao hơn, nhưng chỉ báo động lượng ghi nhận đỉnh thấp hơn. Mẫu hình này cho thấy động lượng tăng đang suy yếu và có thể xảy ra sự đảo ngược xu hướng giảm.

2. Phân kỳ giảm giá ẩn

Phân kỳ giảm giá ẩn xảy ra khi giá hình thành các đỉnh thấp hơn, nhưng chỉ báo động lượng lại cho thấy các đỉnh cao hơn. Điều này chỉ ra rằng xu hướng giảm hiện tại sẽ tiếp tục, đóng vai trò là tín hiệu cho sự tiếp tục xu hướng thay vì đảo ngược.

3. Phân kỳ giảm giá quá mức

Phân kỳ giảm giá phóng đại xảy ra khi giá hình thành các mức cao bằng nhau, nhưng chỉ báo động lượng hình thành các mức cao thấp hơn. Mẫu hình này cho thấy khả năng đảo ngược, mặc dù được coi là kém tin cậy hơn phân kỳ thông thường.

Tầm quan trọng của sự phân kỳ giảm trong giao dịch

Nhận ra sự phân kỳ giảm giá là rất quan trọng đối với các nhà giao dịch vì nó có thể đưa ra các dấu hiệu cảnh báo sớm về khả năng đảo ngược xu hướng. Bằng cách xác định mô hình này, các nhà giao dịch có thể đưa ra quyết định sáng suốt, chẳng hạn như thắt chặt lệnh dừng lỗ, chốt lời hoặc tránh các vị thế mua mới.

Tuy nhiên, điều quan trọng cần lưu ý là tín hiệu phân kỳ không phải lúc nào cũng là yếu tố dự báo chính xác về sự đảo ngược xu hướng. Chúng nên được sử dụng với các công cụ phân tích kỹ thuật và chỉ báo khác để xác nhận tín hiệu và giảm khả năng xảy ra kết quả dương tính giả.

Chiến lược phân kỳ giảm giá

1. Xác nhận bằng các chỉ số bổ sung

Trước khi hành động theo tín hiệu phân kỳ giảm giá, hãy xác nhận tín hiệu đó bằng các chỉ báo kỹ thuật hoặc biểu đồ khác để tăng độ tin cậy.

2. Theo dõi âm lượng

Khối lượng giảm trong thời gian giá tăng cao có thể hỗ trợ tín hiệu phân kỳ giảm giá, cho thấy áp lực mua đang suy yếu.

3. Đặt lệnh dừng lỗ

Việc thực hiện lệnh dừng lỗ ở mức cao gần đây có thể bảo vệ thị trường khỏi những biến động bất ngờ nếu sự đảo ngược dự kiến không xảy ra.

4. Sử dụng nhiều khung thời gian

Phân tích sự phân kỳ giảm giá trong nhiều khung thời gian khác nhau có thể cung cấp góc nhìn toàn diện hơn và giảm thiểu các tín hiệu sai.

Ứng dụng thực tế

Trên thực tế, các nhà giao dịch sử dụng phân kỳ giảm giá để dự đoán khả năng giá tài sản giảm. Ví dụ, nếu một nhà giao dịch quan sát thấy giá cổ phiếu đang đạt mức cao hơn trong khi biểu đồ MACD tạo ra mức cao thấp hơn, họ có thể hiểu đây là tín hiệu phân kỳ giảm giá. Do đó, nhà giao dịch có thể quyết định thoát khỏi các vị thế mua hoặc bắt đầu các vị thế bán, dự đoán giá sẽ giảm.

Điều cần thiết là kết hợp phân tích phân kỳ với các chỉ báo kỹ thuật khác để tăng cường độ tin cậy của các quyết định giao dịch, chẳng hạn như mức hỗ trợ và kháng cự, mô hình nến và phân tích khối lượng.

Hạn chế và Rủi ro

Mặc dù phân kỳ giảm giá có thể là một công cụ hữu ích trong phân tích kỹ thuật, nhưng nó có những hạn chế. Không phải tất cả các tín hiệu phân kỳ đều dẫn đến sự đảo ngược xu hướng đáng kể; đôi khi, chúng có thể dẫn đến sự điều chỉnh giá nhỏ hoặc không có thay đổi. Do đó, chỉ dựa vào phân kỳ mà không có xác nhận bổ sung có thể dẫn đến tín hiệu sai và tổn thất tiềm ẩn.

Hơn nữa, các mô hình phân kỳ có thể tồn tại trong thời gian dài trước khi xảy ra sự đảo ngược, khiến việc xác định thời điểm trở nên khó khăn. Các nhà giao dịch nên thận trọng và sử dụng các chiến lược quản lý rủi ro để giảm thiểu những nhược điểm tiềm ẩn.

Phần kết luận

Tóm lại, phân kỳ giảm giá là một công cụ hữu ích của nhà giao dịch để cung cấp thông tin chi tiết về khả năng đảo ngược xu hướng và hỗ trợ quản lý rủi ro.

Tuy nhiên, việc sử dụng phân tích phân kỳ để điều hướng sự phức tạp của thị trường tài chính một cách hiệu quả kết hợp với các công cụ khác và duy trì quản lý rủi ro chặt chẽ là điều bắt buộc.

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Tài liệu này chỉ dành cho mục đích thông tin chung và không nhằm mục đích (và không nên được coi là) lời khuyên về tài chính, đầu tư hoặc các lời khuyên khác mà chúng ta nên tin cậy. Không có ý kiến nào trong tài liệu này cấu thành khuyến nghị của EBC hoặc tác giả rằng bất kỳ khoản đầu tư, chứng khoán, giao dịch hoặc chiến lược đầu tư cụ thể nào là phù hợp với bất kỳ người cụ thể nào.