股价创纪录高位 摩根大通财报超预期

2024年10月11日周五，美国通胀放缓的消息以及多家银行财报超出市场预期，提升了交易者的情绪。标准普尔500指数在盘中再创历史新高，接近其历史高位。纳斯达克指数上涨0.33%，标普500指数上涨0.61%，道琼斯指数更是上涨0.97%。

9月份的生产者价格指数(PPI)同比增长1.8%，高于市场预期的1.6%。前值也从1.7%上修至0.9%，环比则下降0.1%，低于预期的0.2%。汽油价格的下降在一定程度上抑制了物价的上涨。

在9月份，核心PPI同比增长1.8%，同样高于预期和前值，环比增长0.2%，符合预期但低于前值的0.3%。这一数据表明，美国的通胀进一步趋于缓和，市场对美联储下个月再次降息25个基点的预期升温。尽管同时公布的消费者信心指数意外下滑，一年期通胀预期上升，但这些都基本被市场忽视。

在盘前公布的一系列银行财报中，摩根大通的第三季度业绩强劲，多个方面数据超出市场预期。第三季度营收达到433.2亿美元，同比增长7%，高于预期的419亿美元。其中，净利息收入意外增长3%，达到235亿美元，投行收入为22.7亿美元，同比大增31%。摩根大通在全球投行收入中排名第一，净利润达到129亿美元，同比小幅下降2%，每股收益为4.37美元，高于预期的4.01美元。第三季度的贷款总额为13.4万亿美元，市场预期为13.3万亿美元，总存款达到24.3万亿美元，市场预期为24万亿美元。财报公布后，摩根大通的股价在今年上涨了4.4%，目前处于历史创纪录高位附近，年内累计上涨33.8%。

尽管业绩强劲，摩根大通首席执行官杰米·戴蒙对经济前景依然保持谨慎。他指出，尽管通胀正在缓解，美国经济依旧展现出韧性，但仍面临巨额财政赤字、基础设施需求和贸易重组等关键问题。此外，地缘政治风险的加剧，可能对短期经济结果及历史进程产生深远影响。

对于戴蒙的观点，市场反应不一。有观察者认为，作为美国最赚钱的银行，摩根大通需要保持低调，避免引发过多的嫉妒情绪，因此他总是以一种忧虑的姿态出现，时常表达出经济不景气的看法，以平衡市场情绪。另一方面，戴蒙此举也可能是为了给财政部和美联储继续扩张财政政策提供理由，借机推动经济增长。

市场主要集中在中小盘股的走势，其他科技股股价的表现则相对平淡。特斯拉大幅下跌8.78%，谷歌微涨0.82%，亚马逊则下跌1.16%，英伟达微跌0.01%，苹果下跌0.65%，微软上涨0.12%，Meta上涨1.05%，AMD上涨2.26%，SMCI上涨2.86%，AVGO博通下跌2.27%。

特斯拉开盘低走，出现了明显的跳空缺口。根据历史走势，如果在缺口之后第二天未创新低，通常预示着可能会有反弹，但如果无法回补缺口，则可能会继续震荡下行。

特斯拉近期发布的新型robotaxi受到市场关注，但因其设计问题和投放时间尚远，其股价表现不佳。交易者需谨慎考虑是否继续持有，或是抛售以规避风险。针对发布会，主要的两点被吐槽：一是robotaxi没有方向盘和脚踏板，可能无法上路;二是即使能上路，预计大规模推广也在2026年或2027年之后。因此，交易者需对其未来表现持审慎态度。

特斯拉在经历了一次显著的下跌，主要由于消息面刺激不足。接近压力位时，其股价承压回落。关注的第一支撑位在210，第二支撑位为200整数关口。特斯拉的回落越深，实际上是一个布局的好机会。如果价格能够稳定在200附近，那将是最佳的买入时机。这一位置存在一定支撑，未来涨幅将出乎意料，至少会带来中短期的上涨。对于特斯拉，交易者可以选择观望，等待下一次布局机会的到来。

英伟达的股价在盘中创新高，最终收盘微跌0.01%。大资金比例也未见增长，前一天为92%，现在为91%。虽然MACD指标仍显示出一定的上涨动能，但需注意其动能是否持续增强。当前上涨趋势基本到位，短期需小心调整。

英伟达的趋势状况仍然保持良好，尽管市场有所调整，但整体趋势未受影响。60分钟图表显示出回落迹象，虽然大资金比例有所减少，但依然高于75%。接下来的走势需关注是否会出现空头排列，若在零线以上保持稳定，则反转的可能性较小。

从15分钟图表看，大资金比例已降至零，当前市场需等待机构再次介入，推动股价向上。若未见大资金流入，市场可能会持续低迷。预计下周英伟达可能冲击140的高点，若能成功突破，后续目标可看150，甚至170。这一形态属于日线级别，预计持续时间较长。

从5分钟图来看，苹果目前尚未显现大幅上涨，但在出现蓝色多头信号时，这依然是一个值得关注的机会。

在AMD方面，过去一周该公司举行了发布会，展示了最新的EPYC数据中心CPU和Instinct MI325X AI加速器，并重申了未来两年推出人工智能芯片的路线图。然而，发布会后，华尔街的反应却出现了两极分化。部分分析师认为发布会平淡无奇，未能提供足够的新信息，导致AMD股价下跌约4%，跌破13日均线。

尽管如此，花旗银行的分析师团队仍维持AMD的“买入”评级，并将目标价提高至210美元。他们认为AMD在市场总量提升和新产品方面的潜力值得看好。经过调整，AMD在周五恢复上涨2.26%，收于168美元附近。接下来，AMD的股价可能会在174美元附近遇到技术压力，市场仍需关注其在人工智能领域的表现，以推动股价进一步上升。

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