Giao dịch
Viện nghiên cứu EBC
Về EBC
Bản tóm tắt:
Hedging hợp đồng trong forex sử dụng các hợp đồng tài chính để giảm thiểu rủi ro biến động tiền tệ. Tìm hiểu thêm về cách thức hoạt động của chiến lược này trên thị trường forex.
Hedging hợp đồng có nghĩa là khi một doanh nghiệp có vị thế rủi ro, nó có thể tạo ra một vị thế đối lập bằng cách mua và bán các hợp đồng giao dịch khác nhau trên thị trường tiền tệ, thị trường giao dịch kỳ hạn, thị trường hợp đồng tương lai forex và thị trường quyền chọn forex, từ đó làm cho tổng vị thế của doanh nghiệp trở thành bằng không.
Các sản phẩm hedging của tài chính quốc tế chủ yếu đề cập đến các sản phẩm phái sinh tài chính thông dụng, chẳng hạn như hợp đồng kỳ hạn, hợp đồng tương lai, hợp đồng quyền chọn, hợp đồng hoán đổi, và việc thanh toán và bán ngoại hối kỳ hạn.
Biến động của thị trường forex rất cao, và sự thay đổi của tỷ giá có thể có tác động tiêu cực đến các doanh nghiệp, nhà đầu tư và các tổ chức tài chính. Để giảm thiểu rủi ro này, các bên tham gia có thể chọn hedging hợp đồng.
Nguyên tắc cơ bản của hedging hợp đồng là khóa tỷ giá cụ thể bằng cách ký hợp đồng để bảo vệ bản thân khỏi những biến động tỷ giá trong tương lai. Các hợp đồng này thường được cung cấp bởi các tổ chức tài chính và có thể là hợp đồng tương lai, hợp đồng quyền chọn hoặc các hợp đồng phái sinh khác. Hình thức và điều khoản cụ thể của một hợp đồng phụ thuộc vào nhu cầu của các bên tham gia và điều kiện thị trường.
Hợp đồng tương lai giống như một mạng lưới an toàn cho nhiều nhà giao dịch. Chúng cho phép bạn đồng ý mua hoặc bán một thứ gì đó ở mức giá đã định, nhưng bạn không phải thực hiện cho đến một thời điểm sau. Điều này có nghĩa là bạn có thể khóa giá ngay bây giờ, giúp bảo vệ bạn khỏi sự thay đổi của tỷ giá trong tương lai. Thêm vào đó, hợp đồng tương lai cho phép bạn thực hiện các giao dịch lớn hơn với ít tiền hơn ngay từ đầu, nhờ vào khái niệm đòn bẩy.
Hợp đồng quyền chọn là một công cụ hedging hợp đồng phổ biến khác. Nó cung cấp cho các bên tham gia quyền mua hoặc bán ngoại hối ở một mức giá cụ thể vào một ngày tương lai, thay vì nghĩa vụ. Các bên tham gia có thể chọn có thực hiện quyền này hay không, tùy thuộc vào điều kiện thị trường. Hợp đồng quyền chọn có thể cung cấp sự linh hoạt lớn hơn vì các bên tham gia có thể quyết định có thực hiện quyền của họ dựa trên sự thay đổi của thị trường.
Hợp đồng kỳ hạn không được giao dịch trên các sàn giao dịch tiêu chuẩn và thường được giao dịch hoặc ký giữa hai tổ chức tài chính hoặc giữa các tổ chức tài chính và khách hàng doanh nghiệp của họ. Đây là những thỏa thuận mua hoặc bán một tài sản ở mức giá cố định vào một thời điểm trong tương lai nhất định.
Lợi ích của hedging dựa trên hợp đồng là nó có thể giúp các bên tham gia giảm thiểu rủi ro giao dịch và bảo vệ quỹ khỏi tác động của biến động tỷ giá. Nó cũng có thể cung cấp sự linh hoạt và đòn bẩy lớn hơn, cho phép các bên tham gia quản lý rủi ro tốt hơn và tận dụng các cơ hội trên thị trường. Tuy nhiên, hedging hợp đồng cũng đi kèm với một số rủi ro, bao gồm sự không chắc chắn về giá hợp đồng và chi phí thực hiện hợp đồng.
Tóm lại, hedging hợp đồng là một chiến lược quản lý rủi ro phổ biến trên thị trường forex, khóa các tỷ giá cụ thể bằng cách ký hợp đồng để bảo vệ các bên tham gia khỏi biến động tỷ giá trong tương lai. Nó có thể cung cấp sự linh hoạt và đòn bẩy, giúp các bên tham gia quản lý rủi ro và tận dụng các cơ hội trên thị trường tốt hơn.
Thị trường chứng khoán Ấn Độ, bao gồm NSE và BSE, là một trung tâm tài chính đang phát triển, cung cấp nhiều cơ hội đầu tư đa dạng.
2024-12-24
Giới hạn giảm là một cơ chế thị trường dừng giao dịch khi giá giảm quá mạnh, ngăn ngừa sự hoảng loạn và cho thị trường thời gian để thiết lập lại.
2024-12-23
Khoảng cách cắt kéo M1 M2 đo lường sự khác biệt về tốc độ tăng trưởng giữa nguồn cung tiền M1 và M2, làm nổi bật sự chênh lệch về thanh khoản kinh tế.
2024-12-20
