Tại sao vàng có giá trị và vẫn là khoản đầu tư tốt nhất?

Vàng là một trong những tài sản được săn đón và có giá trị nhất trong suốt lịch sử. Giá trị nội tại và sức hấp dẫn toàn cầu của nó đã biến nó thành nền tảng của thương mại, tiền tệ và đầu tư.

Ngay cả trong thị trường tài chính hiện đại ngày nay, vàng vẫn là khoản đầu tư được ưa chuộng của các cá nhân, tổ chức và ngân hàng trung ương. Không giống như các mặt hàng khác, vàng vẫn giữ được sức mua theo thời gian, khiến nó trở thành tài sản trú ẩn an toàn trong thời kỳ kinh tế bất ổn.

Tại sao vàng có giá trị bất chấp lạm phát

Lý do chính khiến vàng có giá trị là vì nó độc đáo và không chỉ được xác định bởi mục đích sử dụng công nghiệp hoặc sự khan hiếm của nó. Không giống như tiền tệ fiat, có thể được in với số lượng không giới hạn, vàng có nguồn cung hữu hạn, khiến nó chống lại lạm phát và suy thoái kinh tế.

Các đặc tính vật lý của nó, bao gồm tính dễ uốn, độ dẫn điện và độ bền, càng làm tăng thêm tính mong muốn của nó. Kim loại này được sử dụng trong nhiều ngành công nghiệp khác nhau, bao gồm điện tử, nha khoa và hàng không vũ trụ, đảm bảo nhu cầu nhất quán ngoài mục đích đầu tư.

Một yếu tố khác góp phần tạo nên giá trị nội tại của vàng là sự chấp nhận rộng rãi của nó. Không giống như tiền kỹ thuật số, phụ thuộc vào cơ sở hạ tầng công nghệ, vàng là một tài sản hữu hình mà chúng ta có thể trao đổi ở bất kỳ đâu trên thế giới. Tính thanh khoản của nó cho phép các nhà đầu tư mua và bán vàng dưới nhiều hình thức khác nhau, bao gồm vàng thỏi, vàng xu và vàng trang sức. Những đặc điểm này đã biến vàng thành một tài sản vượt thời gian, có khả năng chống chọi với các cuộc khủng hoảng kinh tế và bất ổn địa chính trị.

Vai trò của vàng trong các cuộc khủng hoảng kinh tế và địa chính trị

Như đã đề cập ở trên, suy thoái kinh tế, khủng hoảng tài chính và căng thẳng địa chính trị thúc đẩy các nhà đầu tư hướng đến vàng. Trong thời kỳ bất ổn, thị trường chứng khoán trở nên cực kỳ biến động và tiền tệ fiat có thể mất giá. Tuy nhiên, vàng được coi là tài sản ổn định, cung cấp sự an toàn khi các lựa chọn đầu tư khác không đáng tin cậy.

Điều này đã được chứng minh trong cuộc khủng hoảng tài chính năm 2008 khi giá vàng tăng vọt trong khi thị trường chứng khoán sụp đổ. Các nhà đầu tư nhận ra độ tin cậy của vàng, dẫn đến nhu cầu tăng và giá đạt mức cao kỷ lục.

Các sự kiện địa chính trị, chẳng hạn như chiến tranh, tranh chấp thương mại và bất ổn chính trị, cũng tác động đến giá vàng. Khi căng thẳng toàn cầu gia tăng, vàng trở thành tài sản trú ẩn an toàn được ưa chuộng vì các nhà đầu tư tìm kiếm sự ổn định. Không giống như tiền giấy dễ bị ảnh hưởng bởi các chính sách của chính phủ, vàng vẫn độc lập và được chấp nhận trên toàn cầu. Khả năng phục hồi này khiến vàng trở thành lựa chọn hàng đầu để bảo toàn tài sản trong thời kỳ bất ổn.

Vàng như một hàng rào chống lại lạm phát

Một trong những lý do chính khiến các nhà đầu tư đổ xô đến vàng là khả năng phòng ngừa lạm phát của nó. Khi sức mua của tiền giấy giảm do giá cả tăng, vàng thường giữ nguyên hoặc thậm chí tăng giá trị. Theo lịch sử, giá vàng có xu hướng tăng trong thời kỳ lạm phát cao vì các nhà đầu tư tìm kiếm tài sản không bị xói mòn do mất giá tiền tệ. Xu hướng này đã được chứng minh trong thời kỳ đình lạm những năm 1970 khi giá vàng tăng vọt khi đồng đô la Mỹ suy yếu.

Các ngân hàng trung ương và chính phủ thường thực hiện các chính sách tiền tệ ảnh hưởng đến tỷ lệ lạm phát. Trong quá trình in tiền quá mức hoặc lãi suất thấp, tiền tệ fiat mất giá, khiến các nhà đầu tư tìm nơi trú ẩn trong vàng. Không giống như cổ phiếu hoặc trái phiếu, gắn liền với thu nhập của công ty hoặc sự ổn định của chính phủ, vàng độc lập với các tổ chức tài chính, khiến nó trở thành một lựa chọn hấp dẫn trong thời kỳ lạm phát.

Vàng như một công cụ đa dạng hóa danh mục đầu tư

Một lý do khác khiến vàng vẫn là lựa chọn đầu tư hàng đầu là khả năng đa dạng hóa danh mục đầu tư. Mối tương quan thấp của vàng với cổ phiếu và trái phiếu khiến vàng trở thành công cụ quản lý rủi ro hiệu quả. Khi thị trường chứng khoán suy giảm, vàng thường di chuyển theo hướng ngược lại, cung cấp biện pháp phòng ngừa thua lỗ. Điều này khiến vàng trở nên hấp dẫn đối với các nhà đầu tư tổ chức, quỹ đầu cơ và ngân hàng trung ương.

Danh mục đầu tư đa dạng hóa làm giảm rủi ro đầu tư tổng thể bằng cách bao gồm các tài sản không biến động theo cùng một hướng. Vàng phục vụ mục đích này bằng cách ổn định danh mục đầu tư trong thời kỳ thị trường suy thoái. Nhiều cố vấn tài chính khuyến nghị phân bổ một phần danh mục đầu tư, thường là từ 5% đến 10%, cho vàng. Việc phân bổ này giúp các nhà đầu tư giảm thiểu rủi ro liên quan đến suy thoái kinh tế và biến động tiền tệ.

Vàng vật chất so với đầu tư vàng

Tính thanh khoản của vàng khiến nó trở thành lựa chọn đầu tư được ưa chuộng của các cá nhân và tổ chức. Không giống như bất động sản hoặc các tài sản vật chất khác, vàng có thể dễ dàng được mua, bán và giao dịch trên thị trường toàn cầu. Nó được công nhận rộng rãi và chấp nhận như một hình thức thanh toán, khiến nó trở thành một tài sản có tính thanh khoản cao.

Để bắt đầu, các nhà đầu tư có thể tiếp cận vàng theo nhiều cách. Vàng vật chất, chẳng hạn như thỏi vàng và tiền xu, cung cấp quyền sở hữu trực tiếp nhưng yêu cầu lưu trữ an toàn. Nhiều nhà đầu tư thích các quỹ giao dịch vàng (ETF), cho phép họ đầu tư vào vàng mà không cần sở hữu vật chất. ETF vàng theo dõi giá vàng và có thể được mua hoặc bán như cổ phiếu.

Cổ phiếu khai thác vàng cung cấp một kênh đầu tư khác. Những cổ phiếu này đại diện cho các công ty tham gia vào hoạt động khai thác và sản xuất vàng. Mặc dù chúng có khả năng tiếp xúc với giá vàng, nhưng chúng cũng mang theo những rủi ro liên quan đến hoạt động khai thác, bao gồm các mối quan ngại về địa chính trị và chi phí sản xuất.

Triển vọng tương lai về lý do tại sao vàng vẫn là lựa chọn đầu tư hàng đầu

Triển vọng dài hạn của vàng vẫn tích cực do một số yếu tố. Ví dụ, sự gia tăng của các lựa chọn đầu tư vàng kỹ thuật số đã giúp vàng dễ tiếp cận hơn với các nhà đầu tư trên toàn thế giới. Các quỹ giao dịch trên sàn (ETF) cho phép các nhà đầu tư mua và bán vàng mà không cần sở hữu vàng thỏi vật chất.

Những đổi mới này đã mở rộng sức hấp dẫn của vàng, giúp các nhà đầu tư bán lẻ dễ dàng tham gia vào thị trường vàng hơn. Khi công nghệ tiến bộ, các khoản đầu tư vàng kỹ thuật số dự kiến sẽ tăng lên, củng cố thêm vai trò của vàng trong tài chính hiện đại.

Ngoài ra, các cân nhắc về môi trường và đạo đức trong khai thác vàng đã dẫn đến sự gia tăng các khoản đầu tư vàng bền vững khi các nhà đầu tư ngày càng tìm kiếm vàng có nguồn gốc từ các hoạt động khai thác có trách nhiệm giúp giảm thiểu tác động đến môi trường và thúc đẩy điều kiện lao động công bằng.

Đầu tư vàng có đạo đức phù hợp với xu hướng ngày càng tăng về đầu tư có trách nhiệm xã hội (SRI) và các tiêu chuẩn về môi trường, xã hội và quản trị (ESG). Sự chuyển dịch sang sản xuất vàng bền vững làm tăng sức hấp dẫn đầu tư dài hạn của nó.

Phần kết luận

Tóm lại, lý do tại sao vàng vẫn có giá trị vẫn nằm ở ý nghĩa lịch sử, đặc tính nội tại và vai trò là tài sản trú ẩn an toàn. Cho dù được sử dụng để phòng ngừa lạm phát, đa dạng hóa danh mục đầu tư hay bảo toàn tài sản trong thời kỳ khủng hoảng kinh tế, vàng vẫn là một trong những lựa chọn đầu tư đáng tin cậy và có giá trị nhất.

Sự khan hiếm, tính thanh khoản, ý nghĩa lịch sử và khả năng phục hồi trước những biến động của thị trường khiến vàng trở thành tài sản thiết yếu đối với các nhà đầu tư trên toàn thế giới. Khi thị trường tài chính phát triển và bất ổn kinh tế vẫn tiếp diễn, vai trò của vàng như một khoản đầu tư đáng tin cậy sẽ vẫn mạnh mẽ trong những năm tới.

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Tài liệu này chỉ dành cho mục đích thông tin chung và không nhằm mục đích (và không nên được coi là) lời khuyên về tài chính, đầu tư hoặc các lời khuyên khác mà chúng ta nên tin cậy. Không có ý kiến nào trong tài liệu này cấu thành khuyến nghị của EBC hoặc tác giả rằng bất kỳ khoản đầu tư, chứng khoán, giao dịch hoặc chiến lược đầu tư cụ thể nào là phù hợp với bất kỳ người cụ thể nào.