摘要:
在交易市場中，供需問題一直是交易者關注的焦點。理解供給和需求的概念有助於更好地掌握市場趨勢，因此交易者需要了解供給和需求區域的識別方法及供需區的操作流程。
在交易市場上供需問題一直是交易者關注的焦點，理解和正確應用供給和需求的概念，可以幫助交易者更好地把握市場走勢，從而做出更明智的交易決策，但是有很多朋友對於如何準確識別供給和需求區域感到困惑。
一、什麼是供需？
供給是指可用資產的數量。
而需求則表示交易者希望購買的資產數量。
如果需求超過供應，高需求將導致價格上漲，這表明有大量買家競相購買資產。
相反，如果供應超過需求，這意味著賣家在爭奪買家。因此，資產價格將下跌。
關鍵要點是供應、需求和價格變動之間存在相互關係。高需求推動價格上漲，而高供應推動價格下跌。
二、什麼是供給區和需求區呢？
在供給和需求之間，價格會形成交易區域，這是基本理論，供給區和需求區指的是價格圖表上能夠識別出的高需求形成的支撐位或高供應形成的阻力位的區域。實際上很多交易者只是將它們視為支撐區和阻力區或者是樞軸區的代名詞，但是這兩個概念還是可以相互區分的，具體的區別可能因個體交易者的定義而異。
一般來說需求區是指當買盤大於賣盤時，也就是需求多於供給，價格就會上漲。舉例來說，如果股價在十塊錢，有很多人願意以這個價格購買，甚至更高。這將推動股價上漲，因為買盤的力量較大。當股價回到這個區域時，之前未購買的人會爭相買入，繼續推動股價上漲。
相反，供給區是指賣方力量大於買方力量，即供給多於需求，價格就會下跌。例如，如果股價是八塊錢，賣方以這個價格出售股票，但買方只願意以七塊半購買，供給大於需求，股價就會下跌。
還有一種區分支撐/阻力與供應/需求區域差異的方法是考慮它們的來源，有些交易者認為只有大型機構產生的失衡區域才能被稱為「供需」區域，而「支撐/阻力」區域的原因則不夠具體。
關於繪製供需區域的確切規則，交易者之間可能存在差異。如果與用於確定支撐和阻力區域的規則相比，用於識別供需區域的規則更為具體和狹窄，這可能是兩種概念之間的另一個區別。
一些投資者也認為，供需區域應該用更狹窄、更具體的價格範圍來定義，而支撐和阻力區域則可用更廣泛的範圍來定義。
這個問題沒有絕對正確的「官方」答案，所以一旦理解了供需區的基本概念，可以以自己的方式在交易中定義它。
也就是說供需區和支撐/阻力區非常相似，而確切的區別取決於詢問的對象，不同的交易者對這兩種概念有不同的定義。
三、為什麼要辨識供需區，並在需求區做多、在供給區做空呢？
因為價格會在供需之間發生交易。如果供給區被突破，預期價格將朝著更好的供給區前進，同樣需求區被突破，預期價格將回踩到下一個更好的需求區。
對於價格來說，就像一個在供給和需求之間彈跳的球一樣。當供給被打破時，價格就會到達下一個更好的供給區，然後反彈回來，彈到需求區。如果需求區無法抵擋並被突破，預期價格將回踩，並繼續到下一個更好的需求區。供給區也是同樣的道理，價格下跌後，如果需求區支持了第一個供給區，價格沒有被阻擋，而是回調或直接穿過，預期價格將到達下一個供給區。
識別供需區域可以幫助交易者做出更明智的決策。例如，在需求區域，交易者可能選擇在價格低點買入，而在供給區域，他們可能選擇在價格高點賣出。
價格的高低會影響交易者的意願。價格越高，賣家意願越強，價格越低，買家意願越強。這是供需原則的一個面向。理性投資者在價格低時更願意購買，而在價格高時更願意賣出。這是因為在價格低時，可以購買更多的資產，而在價格高時，購買力相對減弱。
在需求區域附近做多，可能在價格反彈時獲得利潤，因為這些區域可能標誌著買方重新掌握市場控制。在供給區域附近做空，可能在價格反彈後獲得利潤，因為這些區域可能標誌著賣方重新掌握市場控制。
四、如何找到供給和需求區域？
首先要明白要找的是波動的區域，即震盪區域。無論是供給區或是需求區，要找的都是震蕩的區間。對於供給區，有兩種基本形式：先漲後震盪，再突破(漲平漲)，或者漲後震盪、下跌(漲平跌)，這兩者都是震盪區域的一部分。
最常見的形式是漲後震盪、橫盤，然後再跌，這通常表示趨勢反轉。另一種形式是連續上漲後震盪，然後再漲，這表示趨勢延續。無論是哪一種情況，我們要找的都是震盪區域。在震盪區域內，價格會在供給和需求之間產生交易機會。
以上是基本的四種形態，實際情況中可能存在多種變種。
在確定了供給和需求區域後，接下來要做的是如何利用這些資訊進行交易。入場時如果是在供給區域，我們要在底部邊緣入場做空：如果是在需求區域，我們要在頂部邊緣入場做多。停損是交易中的重要部分，可以在這個區域的最高點設定停損，為了提高容錯空間，可以稍微加大一些。如果區間較大，也可以考慮在區間的50%位置入場，以減少停損距離。
這只是供需交易的入門知識，實際應用中需要結合更多技術指標和市場環境來進行判斷。
| 供給 | 需求 | |
| 定義 | 可用資產的數量 | 交易者希望購買的資產數量 |
| 影響價格 | 高供給導致價格下跌 | 高需求導致價格上漲 |
| 區域 | 供給區 | 需求區 |
| 特徵 | 賣方力量大於買方力量 | 買方力量大於賣方力量 |
| 相關性 | 供給區在價格圖表上形成阻力 | 需求區在價格圖表上形成支撐 |
| 交易策略 | 在供給區做空 | 在需求區做多 |
| 價格反應 | 價格上漲後形成 | 價格下跌後形成 |
五、如何繪製供給與需求區域
首先需要確定在哪個時間等級的圖表上進行繪製。一般來說，較大的時間等級的供需區更可靠有效，可以使用日圖和周圖來尋找供需區，然後使用較小時間等級的圖表進行具體的進出場操作。
繪製需求區
首先要判斷趨勢，找出高低點。需求區的繪製需要關注趨勢的高高點和低低點，當股價突破前期高點時，形成高高點就可以開始繪製需求區，需求區的繪製從最低點到第一個陽燭的實體頂部。
對於隱藏的需求區，雖然看似沒有回檔形成低低點，但如果拆開來看，就會發現其實有回呼。在繪製隱藏需求區時，需要注意下影線要長過之前一根蠟燭，確保突破前高的蠟燭是陽燭。
在繪製需求區時，有兩個重要的條件要滿足：第一，蠟燭必須突破前高，無論是上影線或實體都可以。第二，蠟燭一定要是陽燭。只有滿足這兩個條件才能確立需求區。
繪製需求區域的步驟
觀察價格圖表
與繪製供給區域類似，首先要觀察價格圖表，尋找價格反彈或受阻的地方。這些區域通常表示有大量買單進入市場，形成需求區域。
標記低點
在價格圖表上標記出需求區域的低點。這些低點通常是價格反彈後開始上漲的地方，顯示出市場上有一定數量的買單。
連接低點
透過連接標記的低點，形成一條直線或一個明顯的區域。這將有助於交易者更清晰地識別需求區域的範圍，從而更好地制定交易策略。
供給區的繪製
與繪製需求區類似，繪製供給區需要判斷趨勢，找出低低點和高點。在下降趨勢中，當股價跌破之前的低點時，形成低低點，蠟燭必須是陰燭，確認了這兩個條件後可以開始繪製供給區。
供給區的繪製是從高高點到第一個陰燭的實體底部。在繪製隱藏供給區時，需要注意陰燭的上影線要長過之前一根蠟燭，確保突破前低的蠟燭是陰燭。
透過了解供需區的原理和繪製方法，可以開始運用它們來制定自己的交易計畫。在製定計畫時需要在周圖上繪製需求區，等待股價回調到需求區附近時進行進場，具體的進場點可以是在股價突破前期高點時。此外可以使用ATR 指標來設定停損點，確保能夠避免假跌破。
繪製供給區域的步驟
觀察價格圖表
首先，交易者需要仔細觀察價格圖表，尋找價格反彈或受阻的明顯區域。這些區域通常表示有大量賣單進入市場，形成供給區域。
標記高點
在價格圖表上標示供給區域的高點。這些高點通常是價格反彈後開始下跌的地方，顯示市場上有一定數量的賣單。
連接高點
透過連接標記的高點，形成一條直線或一個明顯的區域。這將有助於交易者更清晰地識別供給區域的範圍，從而更好地制定交易策略。
六、交易市場上成功的供需作業流程
理解供給與需求的基本概念
在深入研究之前，首先需要了解供給和需求的基本概念。供給是指市場上賣方願意提供的商品或服務數量，而需求則是指買方願意購買的數量。當供給和需求在某一價位上達到平衡時，市場將形成支撐或阻力區域。
全面的市場研究與趨勢分析
在製定任何交易計劃之前，投資者首先需要進行全面的市場調查和趨勢分析。透過查看歷史價格走勢和相關新聞，了解市場的基本面因素，從而判斷當前市場的整體趨勢。這一步驟有助於投資者明確市場的整體方向，為後續的供給和需求區域的識別奠定基礎。
有效的價格圖表分析
在實際操作中，有效的價格圖表分析是成功供需操作的核心。交易者需要學會識別和繪製供給和需求區域。透過觀察價格反彈或受阻的明顯區域，標記高低點，並連接形成區域，可以更準確地確定潛在的供給和需求區域，交易者可以辨別出市場上的關鍵水平。水平支撐和阻力通常是供給和需求區域的體現，形成這些區域的原因可能包括大宗交易、技術指標訊號等。
關注成交量
了解成交量對於識別供給和需求區域同樣至關重要。大量交易可能標誌著市場上出現了重要的供給或需求變化，成交量的增加或減少可以提供市場動能的線索，有助於確認供給和需求區域的真實性。
使用技術指標輔助分析
除了圖表和成交量，技術指標也是識別供給和需求區域的有力工具。常用的指標如移動平均線、相對強弱指數等，它們能夠幫助交易者更準確地確定市場趨勢和可能的反轉點。供需區域的決定應該結合其他技術指標，如移動平均線、相對強弱指數等，有助於減少單一指標的誤導，綜合使用多個指標可以增加交易決策的可靠性。
考慮時間因素
供需區域的有效性可能會隨著時間的推移而改變。成功的交易者需要考慮時間因素，例如日內交易與長期趨勢，以更好地選擇供需區域。不同時間框架下的供需區域可能具有不同的影響力，因此交易者應綜合考慮多個時間尺度。
確定關鍵支撐和阻力位
透過綜合以上分析，交易者可以確定關鍵的支撐和阻力位。支撐位通常對應需求區域，而阻力位則對應供給區域。這些關鍵位點是製定交易計畫的基礎，值得在實際操作中引起足夠的重視。
制定交易計劃
有了對供給和需求區域的深刻認識，接下來就是製定交易計畫。明確的計畫有助於降低決策時的情緒波動，並提高操作的紀律性。在計畫中，交易者需要考慮進場點、停損位、獲利目標等關鍵要素。另外合理的風險管理策略是確保交易成功的關鍵，不可忽視。
實踐中不斷優化
交易計畫的製定只是第一步，實踐中的不斷總結和優化同樣重要。交易者應隨時關注市場變化，並靈活調整交易計劃，以適應不同情況的發展。市場波動是不可避免的，交易者應該能夠冷靜應對，並且不會因市場的短期波動而改變他們的交易計劃。耐心等待符合計畫的交易機會，是維持穩定獲利的關鍵。
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